㈠ 股票技术分析---MACD 如何运动
组合性振荡指标
MACD由Gerald Appel发明,全称为均线集中分叉(Moving Average Convergence Divergence),是最为简单同时又最为可靠的指标之一。MACD使用滞后性的均线指标,来显示趋势特征。当用长均线减去短均线后,这些滞后指标就成为了一个动力振荡指标(Momentum oscillator)。其结果是它构造了一根在零点线上下摆动的振荡线,并且没有上下幅度限制。
MACD公式
最常用的标准MACD是26日和12日指数均线的差。这是为很多技术分析程序所采用的。Appel和其它一些人也尝试采用其它的设置去适应快一些或慢一些的价格变化。比如,用相对短的均线可以产生更快速灵敏的指
标;而使用长均线可以产生一个较为迟钝的指标,对短距离的上下波动不容易反应。在本文中,我们将使用12/26MACD做解释。
在二根构成MACD的均线中,12日EMA是快线,26日EMA是慢线,二根均线均使用收盘价计算。经常性的是,我们会使用一根9日EMA覆盖于MACD 作为触发线。当MACD交错过9日EMA并居于其上方时,这是牛市信号;相反,MACD交错后在9日EMA线之下,是熊市信号。在下面的美林公司的股票图表中,绿色线是12日EMA,蓝色线是26日EMA,它们覆盖于价格图之上。MACD显示于价格图下方的图表中,为粗黑线;同时拌有9日EMA线,为细蓝色线。柱状图代表MACD和9日EMA的差别。当MACD高于9日EMA,则柱状线为正数,反之为负数。
MACD是根据两条不同速度的指数平滑移动平均线来计算两者之间的离差状况作为行情研判的基础,实际是运用快速与慢速移动平均线聚合与分离的征兆,来判断买进与卖出的时机与信号,在实际操作中,MACD指标不但具备抄底(价格、MACD背离时)、捕捉强势上涨点(MACD连续二次翻红时买入)的功能,而且能够捕捉最佳卖点,帮助投资者成功逃顶。其常见的逃顶方法有:
1、股价横盘、MACD指标死叉卖出。指股价经过大幅拉升后横盘整理,形成一个相对高点,MACD指标率先出现死叉,即使5日、10日均线尚未出现死叉,亦应及时减仓。
2、假如MACD指标死叉后股价并未出现大幅下跌,而是回调之后再度拉升,此时往往是主力为掩护出货而再最后一次拉升,高度极为有限,此时形成的高点往往是一波行情的最高点,判断顶部的标志是“价格、MACD”背离,即当股价创出新高,而MACD却未能同步创出新高,两者的走势出现背离,这是股价见顶的可靠信号。
MACD指标使用详解
MACD是Moving Average Convergence Divergence的缩写,中文翻译为平滑异同移动平均线,主要是利用长短期的二条平滑平均线,计算两者之间的差离值,作为研判行情买卖之依据。
算法:
DIFF线 收盘价短期、长期指数平滑移动平均线间的差
DEA线 DIFF线的M日指数平滑移动平均线
MACD线 DIFF线与DEA线的差,彩色柱状线
参数:SHORT(短期)、LONG(长期)、M 天数,一般为12、26、9
用法:
1.DIFF、DEA均为正,DIFF向上突破DEA,买入信号。
2.DIFF、DEA均为负,DIFF向下跌破DEA,卖出信号。
3.DEA线与K线发生背离,行情反转信号。
4.分析MACD柱状线,由正变负,卖出信号;由负变正,买入信号。
MACD应用文章1号:
MACD指标是基于均线的构造原理,对价格收盘价进行平滑处理(求出算术平均值)后的一种趋向类指标。它主要由两部分组成,即正负差(DIF)、异同平均数(DEA),其中,正负差是核心,DEA是辅助。DIF是快速平滑移动平均线(EMA1)和慢速平滑移动平均线(EMA2)的差。
在现有的技术分析软件中,MACD常用参数是快速平滑移动平均线为12,慢速平滑移动平均线参数为26。此外,MACD还有一个辅助指标——柱状线(BAR)。在大多数技术分析软件中,柱状线是有颜色的,在低于0轴以下是绿色,高于0轴以上是红色,前者代表趋势较弱,后者代表趋势较强。
下面说一下使用MACD指标所应当遵循的基本原则:
1.当DIF和DEA处于0轴以上时,属于多头市场,DIF线自下而上穿越DEA线时是买入信号。DIF线自上而下穿越DEA线时,如果两线值还处于0轴以上运行,仅仅只能视为一次短暂的回落,而不能确定趋势转折,此时是否卖出还需要借助其他指标来综合判断。
2.当DIF和DEA处于0轴以下时,属于空头市场。DIF线自上而下穿越DEA线时是卖出信号,DIF线自下而上穿越DEA线时,如果两线值还处于0轴以下运行,仅仅只能视为一次短暂的反弹,而不能确定趋势转折,此时是否买入还需要借助其他指标来综合判断。
3.柱状线收缩和放大。一般来说,柱状线的持续收缩表明趋势运行的强度正在逐渐减弱,当柱状线颜色发生改变时,趋势确定转折。但在一些时间周期不长的MACD指标使用过程中,这一观点并不能完全成立。
4.形态和背离情况。MACD指标也强调形态和背离现象。当形态上MACD指标的DIF线与MACD线形成高位看跌形态,如头肩顶、双头等,应当保持警惕;而当形态上MACD指标DIF线与MACD线形成低位看涨形态时,应考虑进行买入。在判断形态时以DIF线为主,MACD线为辅。当价格持续升高,而MACD指标走出一波比一波低的走势时,意味着顶背离出现,预示着价格将可能在不久之后出现转头下行,当价格持续降低,而MACD指标却走出一波高于一波的走势时,意味着底背离现象的出现,预示着价格将很快结束下跌,转头上涨。(见下面MACD实际应用技巧提高)
5.牛皮市道中指标将失真。当价格并不是自上而下或者自下而上运行,而是保持水平方向的移动时,我们称之为牛皮市道,此时虚假信号将在MACD指标中产生,指标DIF线与MACD线的交叉将会十分频繁,同时柱状线的收放也将频频出现,颜色也会常常由绿转红或者由红转绿,此时MACD指标处于失真状态,使用价值相应降低。
在众多的技术指标中,MACD是一种既简单又实用的指标之一,比较适合初涉股海又想掌握一定技术指标的中小投资者使用。下面就谈谈MACD的运用法则:
1、利用DIF和DEA的取值和这两者之间的相对取值进行行情预测。
(1)DIF和DEA均为正值时,属多头市场,DIF向上突破DEA是买入信号,DIF向下跌破DEA只能认为是回档。 (2)DIF和DEA均为负值时,属空头市场,DIF向下突破DEA是卖出信号,DIF向上突破只能认为是反弹。
用DIF的曲线形状进行分析,主要是利用指标相背离的原则。具体为:如果DIF的走向与股价走向相背离,则是采取具体行动的时间。
但是,根据以上原则来指导实际操作,准确性并不能令人满意。综合运用5日、10日均价线,5日、10日均量线和MACD,其准确性大为提高。
(1)股价在经过漫长的下跌后,开始筑底,随后股价开始缓慢回升,5日、10日均价线,5日、10日均量线和MACD都出现黄金交叉点,简称三金叉,这时是股价见底的信号,而交叉的次数越多,且见底部不断提高,则准确性越高,该股即将走出一波上升行情。如:0933神火股份,在2000年1月5日,该股5日、10日均价线,5日、10日均量线和MACD同时在底部金叉,即三金叉出现,此时即为介入的最佳时机,随后该股出现了一波强劲的上攻行情,在3个月时间内,股价由10.69元上升到17.50元,升幅达70%。
(2)当股价经过一轮大涨,受到众多中小投资者的追捧,主力开始派发,这时出现5日、10日均价线,5日、10日均量线和MACD同时死叉,则是卖出的最佳时机,这时若稍有迟疑,股价便会一泻千里。如0722金果实业,因2000年3月9日三死叉出现,是强烈的卖出信号,随后股价展开一轮暴跌,在短短2个月内,由27.17元跌至13.46元,跌幅惊人。主力出逃后,随之而后的是连续阴跌。
MACD应用文章2号:
在股市投资中,MACD指标作为一种技术分析的手段,得到了投资者的认知。但如何使用MACD指标,才能使投资收益达到最佳境界,却是知者甚微。技术分析作为股市一种投资分析的工具,有两大功能。首先是发现股市的投资机会,其次则是保护股市中的投资收益不受损失。在股市操作中,MACD指标在保护投资者利益方面,远超过它发现投资机会的功效,MACD指标作为中长期分析的手段,它所产生的交叉信号,对短线买卖比较滞后。MACD指标属于大势趋势类指标,它由长期均线MACD,短期均线DIF,红色能量柱(多头),绿色能量柱(空头),0轴(多空分界线)五部分组成。它是利用短期均线DIF与长期均线MACD交叉作为信号。MACD指标所产生的交叉信号较迟钝,而作为制定相应的交易策略使用效果较好,具体使用方法如下:
1 当DIF,MACD两数值位于0轴上方时,说明大势处于多头市场,投资者应当以持股为主要策略。
若DIF由下向上与MACD产生交叉,并不代表是一种买入信号,而此时的大盘走势,已是一个短期高点,应当采用高抛低吸的策略。一般情况下,在交叉信号产生后的第二天或第三天,会有一个回调低点,此刻可以再行买入,达到摊低成本的目的。若DIF由上向下交叉MACD时,说明该波段上升行情已经结束,通常行情会在交叉信号产生后,有波象样的反弹,已确认短期顶部的形成,此时投资者可以借机平仓出局。在之后的调整中,利用随机指标KDJ,强弱指标KSI再伺机介入,摊低操作成本。若DIF第二次由下向上与MACD交叉,预示着将产生一波力度较大的上升行情,在交叉信号产生后,投资者应当一路持股,直到DIF再次由上向下交叉MACD时,再将所有的股票清仓,就可以扛着钱袋回家休息了。由于股市行情的变化多端,MACD指标常会与K线走势图呈背离的走势,通常称为熊背离。既K线走势图创出近期的第二个或第三个高点,MACD指标并不配合出现相应的高点,却出现相反的走势,顶点在逐步降低。次种现象应引起投资者的警觉,因为它预示着今后将有大跌行情产生,所以投资者宜采用清仓离场的策略,使自己的股票避免被套,资金避免受到损失。
2 当DIF与MACD两指标位于0轴的下方时,说明目前的大势属于空头市场,投资者应当以持币为主要策略。
若DIF由上向下交叉MACD时,会产生一个调整低点。一般情况下,在此之后由一波反弹行情产生,这是投资者一次很好的平仓机会。在中国股市中,目前还没有建立作空机制,因此股市一旦进入空头市场,投资者最好的策略就是离场观望。投资者可以在股票贬值的同时,使手中的资金得到增值。若DIF由下向上交叉MACD时,会产生近期的一个高点,投资者应当果断平仓。这种信号的产生,一般以反弹的性质居多。在空头市场中,每次反弹都应当视为出货的最佳良机。尤其需要引起注意的是,若DIF第二次由上向下交叉MACD时,预示着今后会有一波较大的下跌行情产生。投资者应当在交叉信号产生后,坚决清仓出局。通常产生的这段下跌,属于波浪理论中的C浪下跌,是最具杀伤力的一波下跌。只有躲过C浪下跌,才可以说真正在股市中赚到了钱。在空头市场经过C浪下跌以后,偶尔也会发生MACD指标与K线走势图产生背离的现象,通常称为牛背离。既K线走势图出现第二或第三个近期的低点,MACD指标并没有相应的低点产生,却出现一底高过一底的相反走势,这种现象的产生,预示着行情在今后会发生反转走势,投资者应当积极介入,因为目前的市场根本没有风险。
3 当MACD指标作为单独系统使用时,短线可参考DIF走势研判。
若DIF由上向下跌穿O轴时可看作大势可能步入空头市场,预示着大势将走弱,应当引起投资者的警觉。在空头市场中,投资者承受的风险高于收益。若MACD由上向下跌空O轴时,确认大势进入空头市场。投资者应采用离场观望的策略,以回避市场风险,使牛市中赚到的利润得到保障。若DIF由下向上穿越O轴时,可看作大势可能布入多头市场。预示着大势将走强,操作上应部分资金参与。若MACD由下向上穿越O轴时确认大势 进入多头市场。投资者可以大胆持股,积极介入。在多头市场中,获得的收益高于承担的风险。
4 在MACD指标中,红色能量柱和绿色能量柱,分别代表了多头和空头能量的强弱盛衰。它们对市场的反应,要比短期均线DIF在时间上提前。在MACD指标中,能量释入的过程,是一个循序渐近的过程,通常是呈逐渐放大的。在东方哲学中讲求,”阳盛则衰.阴盛则强”.在使用能量柱时,利用红色能量柱结合K线走势图就得出,当K线走势图近乎90度的上升,加之红色能量柱的快速放大,预示着大势的顶部已近.尤其是相邻的两段红色能量柱产生连片时,所爆发的行情将更加迅猛.反之,在空头市场中,这种现象也成立.在熟悉了这种操作手法后,对投资者逃顶和抄底将大有益处。
5 在使用MACD指标过程中,有两点需要注意,
第一,MACD指标对于研判短期顶部和底部,并不一定可信,只有结合中期乖离率和静态钱龙中的ADR指标,才可以判定。
第二,利用周线中的MACD指标分析比日线的MACD指标效果好。
总之,在使用MACD指标时必须判定市场的属性。即目前的市场是多头市场,还是空头市场。根据不同的市场属性,采取不同的操作策略,以回避风险,保障利润的目的。具体操作中,MACD的黄金交叉一般是重要的买入时机.首先,就其要点分析,当DIF和MACD两线在0轴之下且较远时由下行转为走平,且快线DIF上穿慢线MACD形成的金叉是较佳的短线买入时机,但必须注意DIF和MACD距离0轴远近的判断主要根据历史记录作为参考.而发生在0轴之上的金叉则不能离0轴太远,否则其可靠性将大大降低.比较倾向于在红海洋既红柱连成一片区,在0轴上方DIF正向交叉MACD形成金叉,其中线可靠性较好.同时这也符合强势市场机会多,弱势市场难赚钱的股市道理.
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MACD实际应用技巧提高:
1:在实际使用中股民可能感觉到,如果完全按照金叉买进、死叉卖出,获利较难或还有可能套牢亏损。因此,在这里建议可以使用一种低位两次金叉买进的方法。MACD在低位发生第一次金叉时,股价在较多情况下涨幅有限,或小涨后出现较大的回调,造成买进的股民出现套牢亏损情况。但是当MACD在低位第二次金叉出现后,股价上涨的概率和幅度会更大一些。因为在指标经过第一次金叉之后发生小幅回调,并形成一次死叉,此时空方好象又一次的占据了主动,但其实已是强弩之末,这样在指标第二次金叉时,必然造成多方力量的发力上攻。
█▉[b]参数设置快速ema12, 慢速ema26
使用方法 :
随股价上升macd翻红,即白线上穿黄线(先别买),其后随股价回落,dif(白线)向macd(黄线)靠拢,当白线与黄线粘合时(要翻绿未翻绿),此时只需配合日k线即可,当此时k线有止跌信号,如:收阳,十字星等。注意,在即将白黄粘合时就要开始盯盘囗,观察卖方力量),若此时能止跌称其为”底背驰”. 底背驰是买入的最佳时机 !!
可随意取例,无数个股底部均有此现象.例 600771东盛科技 2004年5月26日以及 600491龙元建设2004年7月28日还有000039中意集团2004年7月13日 等等,举不胜举.
反之,当股价高位回落,macd翻绿,再度反弹,此时当dif(白线)与macd(黄线)粘合时[要变红未变红]若有受阻,如收阴,十字星等,就有可能”顶背驰”是最后的卖出良机!!!此时许多人以为重拾升势,在别人最佳卖点买入往往被套其中.例子也很多,网友们自己去把握。
但是在操作时要注意:
a.背驰时不理是否击穿或突破前期高(低)位
b.高位时只要有顶背驰可能一般都卖,不搏能重翻红,除非大阳或涨停.
c.其为寻找短期买卖点的奇佳手段,短期幅度15%以上,但中线走势要结合长期形态及其他. ▉
2:关于MACD的实战经验修正
首先,建议MACD使用周期必须缩小到分时K线。
MACD本身就是以追逐趋势为主,属于中长型指标,按照日线MACD操作需要具备非常优秀的心理素质。据观察,大部分投资者根本不可能连续很多个交易日都能承受巨大的资金权益波动,因而按照MACD日线周期操作明显抬高了投资者的操作成本,使投资者原本沉重的心理负担变得更加超负荷运行。关键在于:日线周期的MACD波动得非常缓慢,经常在市场行情已经发生了天翻地覆的变化之后才步履蹒跚地发出已经迟得不能再迟的信号,此时介入将导致投资者的利润大幅度缩水。实际上MACD完全可以缩小到分时K线中使用。至于使用5、15、30、60分钟哪一种分时MACD,我们可以参照指标周期共振综合使用,或者投资者可以挑选自己擅长的分时周期使用。在期货市场上,MACD在分时K线中使用效果比较显著。
其次,要充分地使用MACD的顶底背驰信号。
这是市场最明显的警示性信号,很难被人为操纵(因为MACD运算较为复杂,属于趋势追逐性工具,某些投资力量对顶底背驰信号进行骗线操作时经常力不从心)。
3:在实战中注意MACD“山峰”和“谷底”
1.在多头趋势中,DIFF向下交叉DEA,形成了一个“山峰”,每次遇到这种情况我们一定要看清楚:这个“山峰”的位置和前几次“山峰”的位置相比,是高了还是低了,与此相对应的K线走势是逐步抬高还是在逐步降低。
如果K线走势逐步抬高,几个“山峰”也在同时稳步上行,此时投资者可安心持有多头仓位,等到K线价格有效跌破了普通移动平均线的重要支撑,再全部平仓。需要指出的是,空头投资者此时的风险却变得极大,此时不可逆势进行波段性空头操作。
关键点在于,如果K线走势逐步抬高,却突然出现与之相反、连续下降的“山峰”,形成了K线走势和MACD“山峰”的顶背驰,此时投资者应该立刻开始逐步平仓离场。这种情况往往意味着多头主力在拉高出货,价格的上涨往往是一种表面上的假象。
2.在空头趋势中,DIFF向上交叉DEA,形成了一个“谷底”,同样每次遇到这种情况,我们一定要看清楚:这个“谷底”的位置和前几次“谷底”的位置相比,是高了还是低了,与此相对应的K线走势是逐步抬高还是在逐步降低。
如果K线走势逐步降低,几个“谷底”也在同步缓缓下滑,出现了K线走势和MACD谷底背离,此时投资者必须坚决持有空头头寸,除非K线价格有效向上突破了普通移动平均线的重要压力,再全部平仓。此时,多头投资者风险极大,不可逆势进行波段性多头操作。
一定要注意,如果K线走势逐步降低,“谷底”突然与之相反连续上升,投资者应该考虑开始逐步平仓离场。这种情况往往意味着空头主力在压盘出货,价格的下跌带有诱骗性。
总之,MACD是移动平均线最好的使用“伴侣”,投资者应在行情走势中多加运用,具体使用情况随品种不同和市场行情不同而有变化,要灵活运用。
4:MACD底背驰买入法
MACD底背驰有两种情况:一种是负(绿)柱峰底背驰,另一种是两条曲线底背驰。
①负(绿柱峰)底背驰买入法。
A、负(绿)柱峰一次底背驰买入法。
特征:只有两个负柱峰发生底背驰。这是较可信的短线买入信号。两个负柱峰发生底背驰时,买入时机可采用“双二”买入法,即:在第二个负柱峰出现第二根收缩绿柱线时买入,这样可买到较低的价位。
例①:山推股份(000680),2003年1月22日,负柱峰出现了底背驰(与2002年11月22日低点的负柱峰相比较),2003年1月7日在第二个负柱峰出现第二根收缩绿柱线,以当天均价7.86元买入,买在较低价位。例②:桂柳工(000528),2003年6月24日出现了负柱峰底背驰(两峰相连底背驰),6月26日第二个负柱峰出现第二根收缩绿柱线,以当天均价10元买入,买在了调整波段的低位。
B、负(绿)柱峰二次底背驰买入法。
MACD负柱峰发生两次底背驰是较可信的买入信号。买入时机:第三个负柱峰出现第一根或第二根收缩绿柱线时。
例①:深深房(000029),2002年6月5日,负柱峰出现了两次底背驰,6月6日第三个负柱峰出现第一根收缩绿柱线,以当天均价7.60元买入,6月25日以均价11.90元卖出,每股赚4.30元,13个交易日获利56%。例②:龙腾科技(600058),2002年6月5日,负柱峰出现二次底背驰,以当天均价13.20元买入,6月24日以均价15.40元卖出,每股赚2.20元,11个交易日获利16.6%。
C、负柱峰复合底背驰买入法。
特征:负柱峰第一次底背驰后,第三个负柱峰与第二个负柱峰没有底背驰,却与第一个负柱峰发生了底背驰,称为“隔峰底背驰”。这是可信的买入信号。买入时机:第三个负柱峰出现第一根或第二根收缩绿柱线时。
例①:全兴股份(600779),2003年5月14日,负柱峰出现复合底背驰(与2003年3月20日及2003年4月9日的负柱峰相比较),5月15日第三个负柱峰出现第一根收缩绿柱线,以当天均价买入,获利颇丰。例②:京东方(000725),2003年5月13日出现负柱峰复合底背驰,5月16日第三个负柱峰出现第二根收缩绿柱线,以当天均价9.10元买入,6月13日以均价10.40元卖出,每股赚1.30元,19个交易日获利14.2%。
②负柱峰与MACD两曲线同时出现底背驰时,买入信号较可靠,可积极买入。
例:中技贸易(600056),2003年1月6日,负柱峰与MACD两曲线同时出现底背驰,引发了一波强劲的上升行情。2003年1月初,深、沪两市有一批个股是出现了负柱峰与MACD两曲线同时底背驰的情况,这些个股在2003年上半年均有不俗的表现。
③MACD两条曲线两次底背驰或复合底背驰,有较大机会出现中、长期底部。
④MACD负柱峰及两曲线底背驰大多数在股价处于60日均线下方运行之时出现。股价在60天均线上方运行的强势市场较少出现,一旦出现可积极买入。
5:MACD两曲线“死叉后再快速金叉”买入法
此方法要满足的条件是:
MACD两曲线死叉在3个交易日内再重新金叉。这种情况出现,表明主力洗盘凶狠,故意制造MACD死叉的假象,这样更会使不坚定者出局,后市有利于主力拉抬。买入时机:MACD两曲线重新金叉且当天出现放量阳线时。
6:活用“探底器”,寻觅真底部
在此介绍一种利用MACD与30日均线配合起来寻找底部的办法,可剔除绝大多数的无效信号,留下最真最纯的买入信号。其使用法则:MACD指标中DIF线在0轴以下与MACD线金叉后没有上升至0轴以上,而是很快又与MACD线死叉,此时投资者可等待两线何时再重新金叉,若两线再度金叉(在0轴以下)前后,30日平均线亦拐头上行,这表明底部构筑成功,随后出现一波行情的可能性较大。
例1:宁夏恒力(600165)上市以来共出现过两次这样的信号,每次出现后均出现一波较大的行情,第一次:股价从98年11月开始持续阴跌,99年1月11日金叉之后便在2月1日死叉,3月4日两线再度金叉,随后30日亦开始拐头上行,该股筑底成功,很快展开翻番行情。第二次:该股自99年11月18日起DIF线与MACD线在0轴以下共出现三次金叉与死叉,期间30日均线保持下行态势,显示底部并未构筑成功,最后一次金叉是2000年1月20日,1月24日30日均线便开始拐头上行,此时股价尚在9元多,随后该股振荡走高,升势至今未止。MACD中的两线在0轴以下金叉、死叉的次数越多,说明该股筑底时间越长,一旦反转后向上的空间越广阔。
例2:如川投控股(600674)自99年6月以来构筑一条下降通道,期间MACD线与DIF在0轴下方发生金叉与死叉共计七次,但均未能扭转回调走势,30日均线亦一直保持下行态势,最后一次金叉出现在2000年1月21日,当天30日拐头上行,同时收一根放量中阳线,发出一个强烈的见底回升信号,该股自此形成重要底部,至今年初累计涨幅达四倍!可见,利用MACD指标与30日均线,犹如底部的“探测器”,两者结合起来,无论“真底”藏在何方,都能较轻易地探测出。
㈡ 603912佳力图股票值得长期持有吗
603912佳力图股票值不值得长期持有不能回答这个问题,你自己要拿稳主意,你所看到的长线牛股都是事后才发现的!
㈢ 关于山东黄金股票技术分析,
研究为什么会跌?
11月05号那根放量大阴线就应该引起人的注意了 然后筹码分布上 形成高位密集 11月15号跌穿筹码密集峰 如果还不能让你确定是出逃 那次日多杀多大阴线就是确认出货
庄家跑了 还有什么可说的? 不跌个百分之几十 谁会再看这股票?
㈣ 股票趋势技术分析理论
1.股市从998点以来上涨的回顾
从2005年6月6日开始,中国股市进入了第二波周期为8年以上的波澜壮阔的大牛市。其时间跨度之长,空间幅度之大,不是一般人可以想象。具体的空间点位我不做推测,但是可以说明,已经过去的3000点只是基本的,4000点是肯定要被踩在脚下的,8年之后最终到达的空间点位是多少,我不能预测,相信也没有人能精确预测。从2005年6月6日至2007年2月16日,时间跨度是1年半左右,上涨幅度是200%。在这么短的时间内,这个幅度不可谓不大,但是其性质我归纳为恢复性上涨,为什么呢,我们可以仔细回顾一下1年半以来的市场情况。
第一阶段:熊市完结,股市试探性缓慢反弹(2005年6月~2005年11月)。
这个阶段的特点是熊市虽然已经完结,但是人们饱经摧残的脆弱心理仍不愿相信牛市已经到来,若有上涨,仍将其看作熊市中的反弹,一切都犹犹豫豫,小心翼翼,生怕惊动了沉睡的熊大哥。只有极少数的先知勇敢的买入,因为这个时候的股票,太便宜了,真的太便宜了,遍地黄金啊,可能十年内都再没同样的机会了…....这个阶段缓慢的上涨,快速的下跌,但是又跌不破前一个底部,磨啊磨啊,终于磨掉了那些不坚定的人,然后就到第二阶段了…
第二阶段:大梦初醒(2005年11月~2006年5月)
第二阶段的特点是拉高成本,脱离估值太低不合理区域。这个阶段没什么,就是明白事理的人越来越多,怀疑的人越来越少,大家都知道机会来了,赶快搞一把再说,在第二阶段行情的末端,就是2006年5月初,形成了一个小小的疯狂波,接下来就是较大的调整…
第三阶段:峥嵘初现(2006年8月~2007年2月)
2006年5月~8月,经过对第二阶段的彻底清洗,股指从2006年8月开始,进入到显露峥嵘的岁月。从8月起,在大象股的强力拉升下,股指强势进入主升浪,这个阶段,牛是没有回头吃草的时间的,拉升再拉升,把人都搞疯狂了。营业部门庭若市,新股民开户一再创新高。这个阶段,只要你买股票,随便怎样都赚钱,股指涨得象疯狗样,所以都叫疯狗浪。但是,再怎么强大的力量也不能使股指永远上涨而不休息,牛始终会回头吃草的。在2007年1月30日到2月6日这一段时间,牛低头了,大盘6日内暴跌近500点。暴涨带来的暴跌让很多人消受不起,也给了投资者上了生动的一课,股市有风险,入市需谨慎。
一年半以来,大盘虽然经历了几个阶段,但从大趋势来讲,股指在火狗年基本属于单边上涨,投资者多有斩获。虽然股指已经上涨很高,但是趋势没有改变,股指的连创新高开拓了牛市的空间,增强了投资者的信心,吸引了大量的增量资金,为下一阶段行情的演变打下了基础和铺垫了条件。
2.股市在2007年可能出现的波动
2007年对于指数的不利的因素:
1).市盈率太高:现在股市的平均市盈率已经从1年半以前的15倍左右上升到现在的接近40倍,不管从哪个角度讲,这个数据“现阶段”是高了,从可持续发展的角度讲,这样下去是没有出路的。我国是处于高速发展的新兴市场,又有高速发展的宏观经济基本面支持,再加上人民币升值因素,市盈率可以适当高估,可以让人接受的长期平均市盈率波动值可以考虑在20倍到25倍(欧美港是15倍),最多也不能长期脱离30倍。所以,市盈率偏高是个问题。
2).短时间获利盘太多:1年半时间股指从1000点到3000点,这个市场的资本回报率太高,基本是暴利。一般资金年回报率在15%就有很多人开心的不得了,现在这个市场的资金年回报率超过50%的比比皆是,不是很正常。历史告诉我们,市场不会让你这么舒服的赚钱的,市场肯定会用他自己的方式让投资者抬高成本。
3).市场进入题材股阶段:一般牛市的板块炒作都大致的模式,刚开始是价值投资,然后扩散到炒作二线蓝筹股,后来炒作有实质性题材的板块,最后进入到炒作垃圾题材的阶段。现在这个市场基本是进行到疯狂炒作题材的阶段,不管消息是真是假,先炒了再说。大致浏览一下个股,每个股票都基本上都经历过了一段飙升段了,再涨的空间有多少呢。这些表明行情在逐渐在进入末期。
4).从波浪理论的角度来看,从2007年2月6日开始的上升段,很象某个稍大级别波段的5浪,5浪过后是什么呢,是对应更大级别波段的调整浪。
5).从江恩的时间周期来测算,2007年春节过后3到5周,是及其危险的时间之窗,是大波动的主要时间周期和小波动的次要时间周期的重合点。如果这段时间冲高上涨的话,则更加危险,那表明时间周期点将落在空间的顶点,这个信号预示着下跌不可避免。
总的来看,大盘股指的上涨力量在逐渐减弱,上涨的时间在逐渐缩短,下跌的时间和空间在加大,下跌的推动结构一次比前一次强。上证指数可能在3100点到3500点之间,时间在春节后3~5周内见到2007年春节后的第一个高点,然后进行一个大级别的调整,调整的第一参照点是上次暴跌的低点2541点。
同时声明一点,技术性调整的目的是什么呢,是为了下次更好上涨。在技术性调整中,可以等待市盈率逐渐跟上股价上涨的幅度,对股价形成基本面的支撑。同时也为了抬高投资者的成本,消化获利盘。也就是人们常说的,以时间换空间。
*三、把握趋势*
1、加息改变不了大牛势的趋势
中国人民银行决定,自2007年3月18日起上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存款基准利率上调0.27个百分点,由现行的2.52%提高到2.79%;一年期贷款基准利率上调0.27个百分点,由现行的6.12%提高到6.39%;其他各档次存贷款基准利率也相应调整。
加息对股市无疑是一个利空,对股市的确也会产生一定程度的影响,但本次加息对股市的影响不至于大到可以改变本轮大牛势的格局。因此,基金长线投资者的操作思路没有必要随着加息而进行调整。
历次加息对股市的影响:
第一次加息:1993年5月15日
中国人民银行决定提高人民币存、贷款利率,各档次定期存款年利率平均提高2.18个百分点,各项贷款利率平均提高0.82个百分点。这次加息,使得首个交易日沪指下跌27.43点。
第二次加息:1993年7月11日
央行再次调高利率,一年期定期存款利率由93年5月15日9.18%上调到10.98%,利率升幅为19.61%。首个交易日下跌23.05点。
1993年的两次加息,使沪综指在随后3个月时间里从1392点迅速下跌到777点,跌幅达到44.2%。
第三次加息:2004年10月29日
一年期存、贷款利率均上调0.27%。正处于下跌途中的沪综指大跌1.58%,当天报收于1320点,其后经过几个交易日的盘整后虽有一波小幅反弹,但最终仍未能摆脱下跌趋势,沪综指于2005年6月6日跌破千点创出了998点的多年新低。
第四次加息:2005年3月17日
央行决定住房贷款加息。这对绝大多数购房自住的市民来说,意味着支付房贷的负担将增加5%至10%。沪综指当日下跌了0.96%,次日再跌1.29%。稍作反弹后,沪综指一路下跌,最低至998.23点。
第五次加息:2006年4月28日
2006年4月28日,金融机构贷款利率上调0.27个百分点,由现行的5.58%提高到5.85%。28日,沪指低开14点,最高1445,收盘 1440,涨23点,大涨1.66%。其后依然维持上涨势头,并在5月份展开了一波历史上少见的逼空行情,到2006年7月5日最高摸至1757点。
1993年—1998年,美国经历了数次加息,但是美国股市从3520点一路涨到8300点,涨幅高达136%,走出了长大5年的大牛市。
综上所述,在前四次加息中,由于房地产等占的主导比较大,受影响也比较大,必然会对大盘产生很大的影响,同时股市还没有改革,工商银行,中国银行等大市值还没有引进。但现在除了市值发生变化外,关键是投资者已经逐渐适应了加息。从去年的加息看,股市已经发生了根本性的变化,加息不再是毒药,而是催生股市健康发展的良药。有些人并不理解加息的真正涵义以及用途,只会盲目跟风杀跌,其实大盘历来暴跌的罪魁祸首很大程度都要归咎于恐慌盘,所以,投资者的心态是关键。
2、股指期货推出之日便是A股深调之时
天下既然没有不散的筵席,也就没有一路狂奔的牛市。人们都关心股市何时调整?何时终结?这就要从牛市的发动机谈起。对于中国牛市的非典型性,我从2003年以来一直在思考,所以在2003年5月19日特意加班写出了 “非典型牛市的典型开端”,刊于中国证券报的头版。在我看来,中国牛市的发动机过去一直是政府,政府不掏钱就没有牛市,这就是人们常说的“政策市”。经济的高速增长必然产生证券化的需求,所以股市动态超前反应经济趋势,这就是所谓的“晴雨表”机制。但是中国经济的高速增长不仅没有伴随着股市的相应上升,反而伴随着长达五年的大熊市,这一直困扰着中国证券市场上的投资人。其实道理很简单,就是一个司机和发动机的问题。中国股市这部车是政府造的,政府当司机,用的是老式柴油机。投资人不当司机,也就想不到要换发动机,只想“搭车”,不想开车,所以政府下车就没人开车了。2004年上半年,这一轮牛市就启动过一回,当司机的政府本想让这台车出厂,但没想到后面没人接手,司机下车,车就“熄火”。所以 2004年的股市就像飞机起飞后又紧急迫降,管理层开始寻找新的司机,启动了股权分置改革。股权分置改革解决了两个问题:第一是解决了“司机”队伍的问题,第二是解决了股市发动机的问题。机构投资者带着三种动机进入市场,第一个动机是中国经济成长的证券化,然后在证券化的过程中获利;第二个动机是在股市中创造新的博弈棋局,然后在大并购中获利;第三个动机是把企业变成商品,然后在制造“企业商品”的市场上获利。全流通市场的背后是企业的商品化,企业商品化的背后是金融的证券化,金融证券化的背后是证券市场的产业化。三者缺一不可,构成了本轮大牛市的基础,于是在今年才让中国的“隐形牛市”浮出了水面。
行为经济学和理论经济学的差别就像天主教和基督教的差别一样,亚当.斯密的市场界定如同天主教的上帝,在瞑瞑太空之上遥不可及,纳什均衡的市场界定把上帝拉下神坛,变成了买方与卖方的博弈。所以在行为经济学的市场上,司机可换,行为亦变。当司机从政府变为机构投资人之后,新司机就要换发动机,市场的游戏规则就变了。因为在政府当司机的时候,股市的第一原则是稳定;在机构当司机的时代,股市的本源就是波动。波动的原因有时来自买方,有时来自卖方,就像汽车的轨迹一样,趋势在于道路的走向,波动在于司机的驾驶。从这个原理来分析市场趋势,股市调整发生的时点和深度就主要取决于投资机构的行为了。有机构预测明年是“年初上涨,年中调整,年末回升”,但是要具体分析本轮牛市的发动机,就会发现股市调整更大的概率会发生在年初,或者更确切的说,将发生在股指期货推出之时。
我把这个牛市的驱动力之一界定为“移民效应”,是场外的投资机构作为股市“新移民”入市推动的牛市。原来在场外的新移民是机构,其中不少是海外机构或者是受海外机构训练的基金经理。机构投资人有一个职业习惯,就是每到出季报年报的时候,都会“粉饰窗户(Window Dressing)”,让投资人,老板或股东们赏识他们的远见卓识。所以牛市越接近年底,就会越涨的越高,因为基金经理们在追涨补仓。中国的股市成为今年全球股市上升幅度最高的时候,如果哪个基金经理在年底还没有用完他自己可以使用的中国投资额度,没有持有今年涨幅最高的中国蓝筹,就等于说你没有看准市场。由于有这种压力,年底之前大家都会把额度用完,于是就出现了越涨得好的蓝筹就越涨,越牛的股市越牛。
这样的机制推演下去的结论就是每年过了年底就会有机构先推高市场,伺机抛售,“装饰窗户”的工作完成了,没有必要再继续“装饰”,这种职业习惯会引起市场的小幅调整,如果市场上有避险投资工具,还会有较大幅度的修正,因为机构可以先在衍生市场上布局,然后再开始抛售。这样的对冲交易,可以使基金在正股调仓中的亏损由衍生品市场上的收益对冲,从而在基金调仓的过程中,不会导致基金净值的大幅下跌。所以除了基本面的因素外,从行为面看股市调整要加一分小心:小调看“窗”;大调看“仓”。
这个机制告诉大家,“装饰窗户”后的调整多半是小幅调整。但是,在股指期货推出之后,由于机构能够用衍生产品来对冲正股的亏损,就可能出现较大幅度的修正。较大幅度的修正有双重作用,其一是机构调仓。在调仓的过程当中,由于有衍生品投资的收益来对冲亏损,账面净值变化不会很大,但可用现金却增加了。其二是散户“震仓”。修正幅度超过一定点的时候,散户会成为惊弓之鸟。于是在散户跟风抛售的时候,又为机构创造了机会。所以,机构抛售加衍生产品的对冲会在市场上创造新的投资机会。
机构和散户的博弈是一个永恒的主题,每一个人都会说保护投资者,但是保护哪一类投资者?是机构还是散户?又都各有一本帐。对散户的保护只能在制度上、程序上、和信息披露上来完成一般性的承诺,而市场上新推出的产品基本上都是为机构投资者服务的。所以在市场和产品创新的过程中,保护投资者自然而然就倾向于保护机构投资者。衍生产品市场的开放,股指期货的推出,其实主要是为保护机构投资者提供新的避险工具。
所以我认为,明年初可能有“装饰窗户”后的小幅调整。但是,在股指期货推出之后,市场可能会出现深度调整。牛市之中的调整只要不跌破20%的心理线,牛市的基调就还存在,机构就会不断发动新一轮的拉升,这是我对明年股市调整机制的看法。
中国股市换了司机,新司机换了引擎,市场又从基本面和政策面产生了新的“加速器”:
第一是人民币升值。今年升了3%,专家预测明年升幅会是5%以上,于是人民币升值的预期推动股市继续向好;
第二是公司的盈利。预计明年公司的利润会大幅超出预期,这是中国经济成长证券化的内在动力,是基本面的因素;
第三是“隐形收益”的回归。在管理层的利益和股票价格脱节的时候,上市公司的经营性现金流往往有三个出口:一条出口流到总公司;一条出口流到关联公司;一条出口流到上市公司。于是,上市公司的管理层在赚钱的同时还要考虑利润分流,通过利润分流来平衡三个口袋的不同利益主体。大口袋通常是大股东的,大股东的利益和上市公司管理层的帽子连在一起。小口袋是管理层和关联机构的,小口袋的现金流关系到管理层和关联机构的间接利益,也关系到上市公司是否能够持续盈利。所以在两头照顾完之后剩下的才流入上市公司的口袋。在这样的机制存在之时,上市公司实际创造的利润会有相当部分会流出上市公司。但是在股权分置改革之后,有三个因素会改变上述机制:其一是明年将推出的管理层股权激励,明年开始试点,上市公司管理层在准备积累可分配利润;其二是公司治理水平和透明度的提高。由于有强势的投资机构进了市场,机构人不参与管理,但是监督管理的功能强化了,三个口袋就不那么容易随便调剂了;其三是新的会计准则和新的考核办法,市值的考核会逐步替代原来的净值考核,新的会计制度和新的考核方式也会使现金流回归A股,超出预期的利润就会带动股价进一步上升。
第四是税收制度的改革。税制改革已经提上议事日程,“两税合一”会解决中国企业制度中的一个重大问题。当年为了对外开放,我们对三资(外商独资、中外合资、中外合作)企业实行了优惠的税收政策。除了 “两免三减或三免五减”之外,外资实际享受了很多的优惠,实际纳税平均只有内资企业的一半左右。两税合一以及包含着两税合一之后的减税,估计会把新的统一税率下调四分之一左右,也就是说在原来的盈利水平上,税收制度的改革会使上市公司的利润增加8%到10%,这会直接影响到目前仍然以内资国企为主导的中国 A股市场,并且还会激励外资参股中国上市公司的动机,推动A股市场股权结构的多元化。
第五是证券市场的开放。A股市场的对外开放也是国家和跨国公司之间的博弈,结果是把境外的中小型企业排斥在中国市场之外。QFII政策也好,其他对外国机构投资者开放的政策也好,都是在全球排名在前的大行影响之下制订的。以QFII为例,诺大一个香港地区和台湾地区,居然没有一家公司能够达到申请QFII额度的资格。大型的跨国金融机构控制着中国的对外开放,这种情况在明年会有所改善。我预计明年QFII的申请门槛会降低,金融市场会进一步开放,甚至可能把那些通过进出口报价偷偷进入中国市场的热钱“弃暗投明”转化为新的机构投资者。
第六是机构投资的规范。目前除了基金公司之外,一般企业如果以投资股票为主营业务之一的话,最好还是用“人头账户”进行投资。因为法人的投资和一个自然人的投资相比,除了法人承担有限责任的优点之外,法人的投资回报要承受多层课税。中国目前的税制实际上是不鼓励机构进行证券投资的。许多机构藏在自然人的背后进行投资,一方面是为了隐形,另一方面也是为了逃税。机构投资收益的税收问题不仅困扰着机构投资的规范化,而且阻碍着资产证券化和房地产信托等创新产品的发行和交易。
第七是A+H的一体化。随着越来越多的蓝筹股上市和H股的“回乡”,A+H模式会逐渐导致A股市场和香港市场的一体化,进而提出B股市场退出历史舞台的问题。B股市场的关闭应当借鉴股权分置改革的经验,通过协议回购,私有化的退市,或者准QFII的方式来解决,从而加强A股和H股之间的一体化。
总体来说,从宏观、微观、国内、国际、税收改革和企业制度改革等各方面的因素看,明年中国股市继续向好的基础非常强劲,今年的储蓄增长率首次下跌仅仅是开始,是大规模资金投入股市的开始。储蓄如蓄水,投资如泄洪,从制度上开启储蓄资金自动流入证券市场的变革才刚刚开始。
3、把握趋势
对于趋势的判定方法有多种,可以用道氏理论,可以用波浪理论,可以用均线理论,更可以简单到用一把直尺往图表上一放。而对于如何把握趋势,使趋势为己所用,则见仁见智各有各的妙法。事实上,趋势简单得吓人,简单到可以这样描述:在多头市场中做多,在空头市场中做空。说的好容易,可做起来真的很难。这也怨不得自己也怨不得别人,其实这是由人类的本性所决定的。人性的诸多弱点是来自先天,如恐惧、懒惰、冲动、贪婪等等,而许多优良的品质却需要依靠后天的培养和历练,因此也就造成了人们知与行的无法统一。大家看股评的时候,股评师一般会说看空看多的理由,并指出了未来的支撑或阻力,还很好心的建议在支撑处低吸抢反弹,在阻力处减磅。这些先生们的勇气都很可嘉,但我们不能苟同他们的做法,在一个空头市场中低吸抢反弹,恐怕会淹没在向下的瀑布里;在多头市场中做空,恐怕会一脚踩在直升机上。趋势是无敌的,这些趋势运动过程中的阻力支撑能和趋势对抗吗?趋势是如此简单,你只需要有简单的思考就会有简单的动作,而在这个市场里,往往简单的动作却受的阻力最小。以市场来讲,跌深酝酿反弹;涨多酝酿回落。不过又有多少人能抓住这个极点呢?有句话说:只要市场中还有人在和趋势对抗,那么趋势便不会终止。在趋势行进过程中,又有多少“敢为天下先”的“聪明人”被市场无情消灭啊。趋势可以辨认。之所以还有那么多人亏损,一是源于人性的问题,即知道了趋势的方向,却因为贪婪恐惧等等,或者以为自己比市场更聪明,而在不知不觉中选择了和趋势抗衡;二是不知道什么是趋势,完全凭感觉在市场里行走。因此,等趋势明朗了,等盘面热火朝天了,等你知道了明白了,你想不赚钱都难了,那时再做不迟啊。重要的是,在自己迷惘的时候应该身处局外,而不该置身其中。你不能用自己的资金赌在自己的迷惘里。做聪明人没用的,关键是要做个赚钱人。
㈤ 股票技术分析常用指标有哪几种
KDJ(随机指标)
一.用途:
KD是在WMS的基础上发展起来的,所以KD就有WMS的一些特性。在反映股市价格变化时,WMS最快,K其次,D最慢。在使用KD指标时,往往称K指标为快指标,D指标为慢指标。K指标反应敏捷,但容易出错,D指标反应稍慢,但稳重可靠。
二、使用方法:
1.从KD的取值方面考虑,80以上为超买区,20以下为超卖区,KD超过80就应该考虑卖了,低于20就应该考虑买入了。
2.KD指标的交叉方面考虑,K上穿D是金叉,为买入信号,金叉的位置应该比较低,是在超卖区的位置,越低越好。交叉的交数以2次为最少,越多越好。
3.KD指标的背离方面考虑
(1)当KD处在高位,并形成两个依次向下的峰,而此时股份还在一个劲地上涨,这叫顶背离,是卖出的信号。
(2)当KD处在低位,并形成一底比一底高,而股价还继续下跌,这构成底背离,是买入信号。
4.J指标取值超过100和低于0,都属于价格的非正常区域,大于100为超买,小于0为超卖,并且,J值的讯号不会经常出现,一旦出现,则可靠度相当高。
使用心得:
1.股价短期波动剧烈或者瞬间行情幅度太大时,使用KD值交叉讯号买卖,经常发生买在高点、卖在低点的窘境,此时须放弃使用KD随机指标,改用CCI、ROC、BOLLINGER BANDS···等指标。但是,如果波动的幅度够大,买卖之间扣除手续费仍有利润的话,此时将画面转变成五分钟或十五分图形,再以KD指标的交叉讯号买卖,还可以斩获一点利润。
2.极强或者极弱的行情,会造成指标在超买或超卖区内上下徘徊,K值也会发行这种情形,应该参考VR、ROC指标,观察股价是否超出常态分布的范围,一旦确定为极度强弱的走势,则K值的超买卖功能将失去作用。
3.以D 值来代替K值,将可使超买超卖的功能更具效果,一般常态行情,D值大于80时,股价经常向下回跌;D值低于20时,股价容易向上回升。在极端行情中,D值大于90时,股价容易产生瞬间回档;D值低于15时,股价容易产生瞬间反弹。
㈥ 002310股票技术分析,如果有投资价值,你建议应该如何分配资金,何时投入资金。继续,谢谢
偶然看到你这个问题,既然是求技术分析。那我说说自己的看法。不知道你对技术分析的研究程度。在我看来,我认为技术分析解决的是两个问题:一是买还是卖的问题;二是在哪卖在哪卖的问题。概括说来就是趋势分析与买卖点分析。在我看来对这两点的实现有以下方法:1、画趋势线。在002310这个股上,链接10年12月31日的最高点以及11年4月19日的高点可以看出该股在突破下降通道之后,在6月10日进行了回踩,没有跌破趋势线,下降趋势扭转。2、用常用技术指标分析。比如MA、MACD、KDJ、RSI、成交量柱状图、有些人也用到布林线和薛斯通道。用指标要知道不同指标的优点和盲区,还有相近指标的同类型验证问题,比如MA、MACD、布林线、薛斯通道等指标都是均线系统的变种,本质上都是均线的衍生方法。运用均线系统看的也是趋势。拿002310这个股来说,从MA看,自从5月30日股价站上20天移动平均线后,盘口分时线每次都能在20天上止跌。说明主力有护盘迹象。30天线走平,也是绝大多数个股趋势转变的基本走势。之所以我是绝大多数个股,因为有一种股票的趋势转折是V型反转,这种股票的均线转折极为剧烈,均线属于被动转折。这种情况下均线分析功能下降。目前尚不能绝对判断股价上涨到60天线价位时中短期获利筹码与高位套牢筹码的博弈以哪一种形式发生。目前可以预计在去年10月28日、11年1月25日、3月底以及四月上旬和中旬平台成交密集区的筹码对股价上涨到这一价位将形成阻力,阻力价位在96到100元之间。从MACD来看,DIF线即将上穿零轴,从传统指标运用法则看,这是买点,但是这一法则太过于笼统,因为从很多个股的下跌趋势来看,DIF上穿零轴之时不是买点,恰恰是卖点。当然,任何一只股票的长期上涨趋势都必定要经过DIF的上穿零轴,但是这次得上穿零轴必须是中长期趋势发生转折,上涨趋势的前奏才是最安全的。倘若在这次上穿前一次或前两次上穿零轴时买入,那无一例外都要忍受长时间套牢。另外,从5月13日以来最低点76.48以来,可以画一条短期上涨趋势线。有效跌破这一趋势线时,后续形势将变得复杂,不好判断。在这一点上,因为盘口分时图上判断破位不破位很难,因为不到收盘结束,盘中破位都是实体破位,有些股票收盘是可以拉上去的,从而形成了下影线,不排除主力在趋势线上故意盘口分时上抛盘砸破位。所以临盘判断能力很重要。另外,趋势线的图因为不能贴图,就不贴了。
对于资金的分仓情况,由于我是小资金,所以没有深入研究过,但有一条就是:依据技术分析买卖股票,都是预测,所有的技术分析都需要事后确认。是预测,就没有绝对性,为了给自己的判断留下一旦失败可以补救的余地,就不能满仓。(可以动态满仓,但一般情况下不能大多数时间满仓)留一部分资金用于摊低成本,尤其是大势不明朗而自己成本没有脱离危险区的时候,T+1摊成本就很有必要。成本越低,心态越好。
买进一只股票需要理由,卖出一只股同样需要理由,在股市上随意赚钱和亏钱都是大忌。随意亏钱的坏处大家都懂,但随意赚钱的害处不是每一个人都懂。
就说这么多吧。技术分析有技术分析的局限。我认为买卖股票的三种方法:基本面分析、技术分析、炒内幕。各有优点和缺点,当然真正的内幕是稳赚的,但是一般人是不会得到真正的内幕消息的, 因此绝大多数人股票分析都是从前两种方法中研究,或者前两种方法相结合。我个人坚持走技术分析之路,但从不否定基本面分析方法。条条大路通罗马,这个世界上任何问题的解决方法都不只一种。选定自己所走的路然后深入研究。祝你成功,再见。