Ⅰ 股票市场的系统风险和非系统风险 股票指数期货能减少或消除哪一种风险
当然是系统风险。
所谓系统风险就是：个股和大盘的相关性，大盘就是股指，比如上证指数。
通常，上证指数涨，个股就涨，上证指数跌，个股就跌，跟指数一起 一起涨一起跌，就是系统风险。
非系统风险不管大盘的事，不管指数的事，比如他们公司自己经营出了乱子，自己经营的好，都是自己的事，跟指数关系不大。除非是大盘股，权重大的股指成分股。
Ⅱ 如何利用股指期货规避系统性风险
金融资产价格波动的风险最终可分为两种：一种是担心价格上涨，另一种是担心价格下跌。为此，股指期货的避险功能可分为买入与卖出套期保值两种类型，投资者可以根据自己的股票投资计划选择其中一种。
买入保值是针对股市看涨的一种保护措施，投资者若要在未来某个时间买入一个股票组合，为防止价格上涨多支付购买成本，先在期货市场上买入与股票组合价值相当的股指期货合约，锁定实际购买成本。卖出保值是针对股市看跌的一种保值措施，投资者若要在未来某个时间卖出股票组合，为避免在实际卖出时价格下跌，先在期货市场上卖出与现货股票组合价值相当的股指期货合约，以锁定盈利。
利用期指进行保值还要考虑期限匹配的问题。将来推出的沪深300指数期货有四个合约可选择：当月、下月及连续的两个季月。投资者选择期货合约的交割月份最好是与未来买入或卖出股票组合的时间相同或相近。其次要考虑期货合约流动性，一般而言，可以选择流动性好的近月合约，当近月合约进入交割期时，平掉该合约而将保值头寸转到下个月份合约。
在利用股价指数期货进行套期保值时，通常根据贝塔系数来确定和调整套期保值所需的期货合约数，以尽可能地使系统风险得到防范。贝塔系数是用来衡量一种证券(或一组证券)风险与整个证券市场的风险程度之间的关系的指标。例如，某股票的贝塔系数为1.5，就表示如果整个股市价格下跌10%，则该股票价格将下跌15%。计算套期保值所需的期货合约数的公式为：（现货总价值/期货合约的价值）×贝塔系数。由此公式可知，当现货股票或证券组合的总值一定时，贝塔系数越大，则所需的期货合约数就越多；贝塔系数越小，则所需的期货合约数就越少。
结束套期保值的简单方法为，选择与现货股票组合操作的时间相一致，即在了结现货股票头寸的同时结束期货保值交易，两边同时平仓。当然，也可以根据市场状况灵活操作。
Ⅲ 股票市场的系统性风险与股指期货投资有什么关系
你好，由于政局动荡、战争、自然灾害、宏观经济波动等全局性因素的作用而使市场上各种股票的持有人普遍面临的风险，称之为系统性风险。股票市场出现系统性风险时，所有股票的走势都会受到影响，以股价指数为标的物的股指期货走势也必然受到影响。
另一方面，股指期货可以被用来对多样化投资无法规避的系统性风险进行有效管理。这是由于股指期货与股价指数受相同因素的影响，从而它们的变动方向一致，投资者可以进行套期保值操作，能够在较大程度上规避投资组合的系统性风险。
Ⅳ 股票市场的系统性风险与股指期货投资有什么关系
一方面，股票市场出现系统性风险时，所有股票的走势都会受到影响，以股价指数为标的物的股指期货走势也必然受到影响；
另一方面，股指期货可以被用来对多样化投资无法规避的系统性风险进行有效管理，股指期货与股价指数受相同因素的影响，从而它们的变动方向一致，投资者可以进行套期保值操作，能够在较大程度上规避投资组合的系统性风险。
Ⅳ 股指期货主要功能是什么 套期保值规避风险
股指期货的主要功能是其风险规避功能。股指期货的风险规避功能是通过套期保值交易来实现的，投资者可以在股票市场和股指期货市场进行反向操作来达到规避风险的目的。
股票市场的风险可分为非系统性风险和系统性风险两部分。针对非系统性风险，投资者通常可以采取分散化投资的方式将这类风险的影响降低到较低的程度；但对于系统性风险，却无法通过分散化投资的方法予以规避。股指期货的引入，为股票投资者提供了对冲风险的有效工具。担心股票市场下跌的投资者可以通过卖空股指期货合约来对冲市场下跌的风险，从而达到规避股票市场系统性风险的目的。
股指期货也具有一定的资产配置功能。股指期货由于采用保证金交易制度，具有一定的杠杆性，且交易成本较低，因此机构投资者可以将股指期货作为资产配置的工具之一。例如，一个以债券为主要投资对象的机构投资者，认为近期股市可能出现大幅上涨，打算抓住这次投资机会，但由于对投资于债券以外的品种有严格的比例限制，不可能将大部分资金投资于股市，此时该机构投资者可以借助保证金交易的杠杆效应，利用较少的资金买入股指期货，这样就可以获得股市上涨的收益，从而提高资金总体的配置效率。
此外，股指期货市场功能的发挥程度，也取决于投资者的合理运用。（由中金所供稿）
说明：本专栏内容仅供参考，不作为投资依据；涉及业务规则的内容，请以正式规则为准。
Ⅵ 为什么股指期货回避的是系统性风险
言下之意：一旦大盘因为系统性风险大幅下跌的时候，机构可以在股指期货做空，这样做空获得的利润就冲抵了在大盘下跌的时候股票的损失了！
如果股市全面下滑，那么可以根据不通的金融衍生工具对冲。
1. 国内的股指期货，按照股票的市值计算出相应对冲的股指期货的数量，可以完成反向对冲。
2. 利用香港的A50 牛熊证进行对冲，如果认为股指会下跌可以购买熊证。但是 牛熊证的构成比较复杂，如果是非专业人士，不经过研究最好不做。
3. 新华富时A50指数，属于新加坡的股指期货，但是一般交投量很少。
Ⅶ 为什么说股票价格指数期货在一定程度上消除的是系统性风险（证从）
因为股票只有上涨才能赚钱，股票下跌大家都赔钱，但股指期货可以做空也可以做多，如果说它具有一定程度上消除系统性风险，那肯定有一定意义上的套保，即股票做多，期指做空，反之
Ⅷ 如何利用股指期货化解投资组合的系统性风险
其实就是卖与现货数量相匹配的估值期货合约，一张合约的金额是合约价格*300，但只需要付少量的保证金。
例如：卖出一张IF1404合约，价格是2272，合约资产是2272*300=681600元，需要付保证金681600*20%=136320元。可以配对的股票组合价值为681600元。
这样的操作可以对冲系统性风险，但是对冲的效果也受到股票组合与沪深300指数基差的影响。如果组合的收益能够跑赢沪深300指数，不管市场下跌还是上涨，这样的组合都能稳定的获取阿尔法收益，这也称为阿尔法策略。
Ⅸ 利用股指期货可以回避的风险是( ) A. 系统性风险 B. 非系统性风险 C. 生产性风险 D. 非生产性风险
答案：A 解析：股指期货的标的是一篮子股票，数量众多，体现了整体市场的系统性风险。运用股指期货能较好回避系统性风险。
(9)股票指数期货交易可以用来规避系统性风险扩展阅读：
股指期货（Share Price Index Futures），英文简称SPIF，全称是股票价格指数期货，也可称为股价指数期货、期指，是指以股价指数为标的物的标准化期货合约，双方约定在未来的某个特定日期，可以按照事先确定的股价指数的大小，进行标的指数的买卖，到期后通过现金结算差价来进行交割。
作为期货交易的一种类型，股指期货交易与普通商品期货交易具有基本相同的特征和流程。 股指期货是期货的一种，期货可以大致分为两大类，商品期货与金融期货。