A. 股票的波动性是按什么指标算的
股票的波动性是按波动率指数算的,芝加哥期权交易所(Chicago Board Options Exchange,CBOE)的波动率指数(Volatility Index,VIX)或者称之为“恐惧指数”,衡量标准普尔500指数(S&P 500 Index)期权的隐含波动率。VIX指数每日计算,代表市场对未来30天的市场波动率的预期。
类型:
1、实际波动率
实际波动率又称作未来波动率,它是指对期权有效期内投资回报率波动程度的度量,由于投资回报率是一个随机过程,实际波动率永远是一个未知数。或者说,实际波动率是无法事先精确计算的,人们只能通过各种办法得到它的估计值。
2、历史波动率
历史波动率是指投资回报率在过去一段时间内所表现出的波动率,它由标的资产市场价格过去一段时间的历史数据(即St的时间序列资料)反映。这就是说,可以根据{St}的时间序列数据,计算出相应的波动率数据,然后运用统计推断方法估算回报率的标准差,从而得到历史波动率的估计值。显然,如果实际波动率是一个常数,它不随时间的推移而变化,则历史波动率就有可能是实际波动率的一个很好的近似。
3、预测波动率
预测波动率又称为预期波动率,它是指运用统计推断方法对实际波动率进行预测得到的结果,并将其用于期权定价模型,确定出期权的理论价值。因此,预测波动率是人们对期权进行理论定价时实际使用的波动率。这就是说,在讨论期权定价问题时所用的波动率一般均是指预测波动率。需要说明的是,预测波动率并不等于历史波动率,因为前者是人们对实际波动率的理解和认识,当然,历史波动率往往是这种理论和认识的基础。除此之外,人们对实际波动率的预测还可能来自经验判断等其他方面。
4、隐含波动率
隐含波动率是期权市场投资者在进行期权交易时对实际波动率的认识,而且这种认识已反映在期权的定价过程中。从理论上讲,要获得隐含波动率的大小并不困难。由于期权定价模型给出了期权价格与五个基本参数(St,X,r,T-t和σ)之间的定量关系,只要将其中前4个基本参数及期权的实际市场价格作为已知量代入期权定价模型,就可以从中解出惟一的未知量σ,其大小就是隐含波动率。因此,隐含波动率又可以理解为市场实际波动率的预期。
期权定价模型需要的是在期权有效期内标的资产价格的实际波动率。相对于当期时期而言,它是一个未知量,因此,需要用预测波动率代替之,一般可简单地以历史波动率估计作为预测波动率,但更好的方法是用定量分析与定性分析相结合的方法,以历史波动率作为初始预测值,根据定量资料和新得到的实际价格资料,不断调整修正,确定出波动率。
B. 请问股票波动率如何计算
波动率的计算:
江恩理论认为,波动率分上升趋势的波动率计算方法和下降趋势的波动率计算方法。
1、上升趋势的波动率计算方法是:在上升趋势中,底部与底部的距离除以底部与底部的相隔时间,取整。
上升波动率=(第二个底部-第一个底部)/两底部的时间距离
2、下降趋势的波动率计算方法是:在下降趋势中,顶部与顶部的距离除以顶部与顶部的相隔时间,取整。并用它们作为坐标刻度在纸上绘制。
下降波动率=(第二个顶部-第一个顶部)/两顶部的时间距离
拓展资料:
股市波动率的类型:
1、实际波动率
实际波动率又称作未来波动率,它是指对期权有效期内投资回报率波动程度的度量,由于投资回报率是一个随机过程,实际波动率永远是一个未知数。或者说,实际波动率是无法事先精确计算的,人们只能通过各种办法得到它的估计值。
2、历史波动率
历史波动率是指投资回报率在过去一段时间内所表现出的波动率,它由标的资产市场价格过去一段时间的历史数据(即St的时间序列资料)反映。这就是说,可以根据{St}的时间序列数据,计算出相应的波动率数据,然后运用统计推断方法估算回报率的标准差,从而得到历史波动率的估计值。
显然,如果实际波动率是一个常数,它不随时间的推移而变化,则历史波动率就有可能是实际波动率的一个很好的近似。
3、预测波动率
预测波动率又称为预期波动率,它是指运用统计推断方法对实际波动率进行预测得到的结果,并将其用于期权定价模型,确定出期权的理论价值。
因此,预测波动率是人们对期权进行理论定价时实际使用的波动率。这就是说,在讨论期权定价问题时所用的波动率一般均是指预测波动率。需要说明的是,预测波动率并不等于历史波动率。
4、隐含波动率
隐含波动率是期权市场投资者在进行期权交易时对实际波动率的认识,而且这种认识已反映在期权的定价过程中。从理论上讲,要获得隐含波动率的大小并不困难。
由于期权定价模型给出了期权价格与五个基本参数(St,X,r,T-t和σ)之间的定量关系,只要将其中前4个基本参数及期权的实际市场价格作为已知量代入期权定价模型,就可以从中解出惟一的未知量σ,其大小就是隐含波动率。因此,隐含波动率又可以理解为市场实际波动率的预期。
参考链接:网络:波动率指数
C. 测量股票价格波动幅度的最佳指标是哪几个
直接与价格波动有关的指标有:
1,振幅。
2,涨跌幅。
3,移动平均线也就是MA。
4,我们最熟悉也最直观的----K线图。
D. 股票中的振幅是什么意思
股票的振幅是股票在一段时间内最低和最高价格之间的振荡幅度。
一般计算方法:股票振幅=(当前最高价-当前最低价)/之前收盘价x 100%
如果一只股票在最后一天以12美元收盘,当天最高的价格是15美元,最低的价格是13美元,那么当天股票的振幅是16.67%。
(4)股票价格指数波幅扩展阅读
股票振幅就是股票开盘后的当日最高价和最低价之间的差的绝对值与前日收盘价的百分比,它在一定程度上表现股票的活跃程度。
例如,如果你今天有一只股票,昨天以10收盘,今天涨到11,涨10%,跌到9,跌10%所以振幅是20%股票的振幅就是股票开盘后和收盘前的差值。周期振幅分析,月度振幅分析等。
E. 股票指数的涨跌幅是怎么计算的
指数的涨跌跟个股一样啊。
(收盘价-昨日收盘价)/昨日收盘价=指数涨跌幅。
同个股一样,例如:一个股昨日收盘价为10元/股,今日收盘价为10.50元,
那它的涨跌幅为:(10.50-10)/10=5% 即上涨五个百分点。
F. 求股票当日波幅计算方法
股票当日波幅应该叫振幅:(当日最高点的价格-当日最低点的价格)/昨天收盘价×100%=振幅
股票振幅就是股票开盘后的当日最高价和最低价之间的差的绝对值与前日收盘价的百分比,它在一定程度上表现股票的活跃程度。
股票振幅的计算方法
股票振幅的计算方法主要有二种:
1、以本周期的最高价与最低价的差,除以上一周期的收盘价,再以百分数表示的数值。以日震幅为例,就是今天的最高价减去最低价,再除以昨收盘,再换成百分数。
2、最大涨幅和最大跌幅相加。如,今天有一个股票,昨天收盘是10块,今天最高上涨到11块,涨10%;最低到过9块,下跌10%,那么振幅20%。
只是表达方式不同,计算结果是相同的。
假设,今天有一只股票,昨天收盘是10块,今天最高上涨到11块,涨10%,最低到过9块,下跌10%。那么振幅是20%计算公式:
(当日最高点的价格-当日最低点的价格)/昨天收盘价×100%=振幅
或者:最高点的幅度-最低点的幅度=振幅
G. 价格波动幅度
价格波动幅度百分比=(最高价格-最低价格)÷平均价格x100%
希望对你有用