A. 2016年4月，執行價格為50元/股的8個月期B公司股票看漲期權的價格為9元（設1份看漲期權可購買1股）
根據期權平價定理有：看漲期權-看跌期權=當前價格-執行價格現值
所以，看跌期權=看漲期權+執行價格現值-當前價格=9+50/（1+5%）-55=1.62元。
B. 判斷，看漲期權的價值等於股票的價格減去執行價格的現值對嗎，求理由
請你再重新理解一價定律（one price law）或無套利no arbitrage的假設!
即組合A的T1時刻收益和組合B的T1時刻收益一致，2個組合的T0成本必須一致，否則你可以低買高賣，在T0時刻（即刻）獲得一個無風險利潤，而你買賣的組合AB,2者在T1的現金流會相互抵消掉！
C-P+K(e^-rt)=S0或C=P-K(e^-rt)+S0!
C. 為什麼說股票價格總是等於未來股利的現值，而不是未來利潤的現值，這兩者有什
1，從你的問題上講，股利只是利潤的一部分，利潤不是全分配的，沒分到手裡的錢，都有可能變成零。
2，股價不能這么單純的計算，因為還受人的情緒的影響
D. 股票價格為50美元,無風險年利率為10%,一個基於這個股票、執行價格都為40美元
因而存在套利機會，套利方法為：賣空股票，買入看漲期權，賣出看跌期權，將所有現金，投資於無風險利率，到期無論價格如何，都需要用40元執行價格買入股票，對沖股票空頭頭寸，從而獲得 的無風險利潤。
中國人民銀行加強了對利率工具的運用。利率調整逐年頻繁，利率調控方式更為靈活，調控機制日趨完善。
隨著利率市場化改革的逐步推進，作為貨幣政策主要手段之一的利率政策將逐步從對利率的直接調控向間接調控轉化。利率作為重要的經濟杠桿，在國家宏觀調控體系中將發揮更加重要的作用。
(4)股票執行價格現值擴展閱讀：
影響因素：
央行的政策：當央行擴大貨幣供給量時，可貸資金供給總量將增加，供大於求，自然利率會隨之下降；反之，央行實行緊縮式的貨幣政策，減少貨幣供給，可貸資金供不應求，利率會隨之上升。
價格水平：市場利率為實際利率與通貨膨脹率之和。當價格水平上升時，市場利率也相應提高，否則實際利率可能為負值。同時，由於價格上升，公眾的存款意願將下降而工商企業的貸款需求上升，貸款需求大於貸款供給所導致的存貸不平衡必然導致利率上升。
E. 股票真實價值如何計算
市盈率法只是個估計值，要看行業整體市盈率和市場整體市盈率，還要看公司在行業地位，一般而言，公司是行業龍頭或是領漲股票，市盈率會高於行業平均。如果行業是市場領漲板塊，行業市盈率會高於市場平均市盈率，但高多少，高多長時間不好說。
F. 股票未來收益的現值是
（賣出價格-買入價格-手續費）X買入數量=盈利收益
主要看的是票面價值，其他的都只有參考價值，盈利就是票面價值的差值。
A、票面價值
G. 為什麼無風險利率越高，執行價格的現值越低
無風險利率高意味著投資無風險資產收益越高，一定資金的終值也就越大。
反過來說無風險利率高，終值一定，反向折現，現值越低。
r為無風險利率，一年期。
求終值=100＊(1+r)
求現值=100/(1+r)
這是貨幣的時間價值。
H. 股票價值是怎麼計算的
這就深了哦 完全不是一兩句話能完全解釋的 我在大學的畢業論文是《基於企業自由現金流量的價值評估》呵呵 懷念啊
銀行利率 不是利潤
你問這個問題 說命你完全還沒明白問題
企業的價值的評估的一種方法是用其現金流量折現成現值，這是財務管理的經典理論，價值是未來現金流的折現值
所以 上面的公式中 每股利潤只是對現金流的一種估計， 對應的銀行利率也只是對合理折現率的一種估計。這樣計算出來的也只能說一種估計。
請你注意2點
1，影響企業價值的是企業現金流，但是影響企業現金流的因素卻是相當多的，不能以利潤或者其他指標進行代替。在企業價值評估中不同的行業不同的企業就有不同的價值影響因素，因此合理的評估是建立在對企業實體經濟的理解上，而不是尋求完美的公式。
2，折現率的選擇也是很講究藝術的，巴菲特選擇的長期國債，我們中國的長期借款利潤是5%以內。有時候進行估值不在於你的尺子是什麼單位的，只要你對不同的估值對象採用相同的估值尺度 那麼結果就可以進行比較！
以上全部手寫 ，請給分
還有不懂的 加我扣扣 交流
I. 股票現值是什麼意思
你好！
股票現值就是現在的價格，股票的現值就是將股票的期值按當期的市場利率和證券的有效期限折算成今天的價值。