① 東北證券的業務部門
客戶資產管理總部設於上海，下設投資管理部和市場營銷部，現有員工中70%具有
碩士及以上學歷。圍繞與客戶長期戰略合作和共同成長的工作目標，以勤勉誠信的工作態度，專業盡職的業務操守，在充分尊重客戶需求的同時，為客戶提供多樣化、個性化產品和高質量的服務。積累了豐富的實踐經驗，形成了嚴謹規范的管理制度以及積極穩健的投資理念。未與任何委託客戶發生法律糾紛，取得了超越市場平均水平的投資收益率。 公司於1992年開辦股票經紀業務，是東北地區首家開通異地證券經紀業務的證券公司。公司經紀業務已經形成了「立足吉林、輻射全國」的營業網點布局。公司擁有46家證券營業部、19家證券服務部，分別位於吉林省、遼寧省、北京市、天津市、山西省、江蘇省、上海市、湖北省、重慶市、浙江省、福建省、廣東省等20多個大中城市，營業部覆蓋了吉林省所有發達市縣和地區。公司各營業部全面開通了A、B股、基金、權證業務、網上交易、手機炒股和全省電話委託業務、開放式基金代銷業務以及開通多家商業銀行的銀證轉賬業務。公司於2005年上半年實現了全國46家證券營業部所有客戶的集中交易。2007年8月全面完成第三方獨立存管工作。
公司在經營過程中，不斷增加服務內容。在證券市場持續發展、投資者日益增多的情況下，嚴格執行中國證監會及國家相關規定，成為規范經營的典範。 投資銀行管理總部作為公司主要的業務部門，一貫秉承「全心全意為客戶服務」的宗旨，堅持「以人為本，效率優先」的經營理念和「規范、嚴謹、誠信」的經營准則，積極開拓市場，發展業務。投資銀行管理總部擁有一支優秀的項目團隊，目前共有業務人員60餘人，其中具有碩士以上學歷
的員工佔65%，15%的員工具有注冊會計師資格、14%的員工具有律師資格。各學科專業人才優勢互補、協調配合，用敏銳的眼光和快速反應能力為客戶提供全方位服務。投資銀行管理總部特別重視與客戶建立戰略夥伴關系，努力為客戶提供長期的、廣泛的高增值服務，同時針對每一位客戶的具體情況和需求，為客戶量身設計解決問題的最佳方案。投資銀行管理總部主要業務是向客戶提供全方位的證券承銷和金融顧問服務，包括：企業改制重組：針對非股份制企業的需要，為客戶設計和實施全面系統的改制方案和資產重組方案。
股權和債權融資：在充分發揮客戶融資能力、保持合理財務結構、滿足其發展需求的基礎上，幫助客戶在國內外資本市場上以最小成本籌集最大資金。
收購兼並：通過尋找購並對象，制定並組織實施購並方案，實現客戶的規模擴張、資源整合、組織再造、產業升級等目標。
企業管理咨詢：為客戶提供包括企業戰略管理、組織架構設計、內控制度完善等在內的一攬子咨詢服務，全面提升其管理的科學性和有效性。項目中介以及項目融資：憑借豐富的信息資源和強大的行業分析能力，為客戶提供項目評估、融資方案設計等服務。
經過多年的努力，東北證券有限責任公司投資銀行總部已經成為中國證券市場的重要力量，並承諾將一如既往地為客戶提供一流的服務。 1、定向資產管理業務
定向資產管理業務是指證券公司為單一客戶辦理投資業務，與客戶簽訂定向資產管理合同，通過該客戶的賬戶為客戶提供資產管理服務。
2、集合資產管理業務
集合資產管理業務是指證券公司為多個客戶辦理統一賬戶的資產管理，通過推廣機構進行推廣（如商業銀行），與客戶簽訂集合資產管理合同，將客戶資產交由具有客戶交易結算資金法人存管業務資格的商業銀行或者中國證監會認可的其他機構進行託管，通過指定的專門賬戶為客戶提供資產管理服務。
集合資產管理業務可以分為限定性集合資產管理計劃和非限定性集合資產管理計劃。限定性集合資產管理計劃資產應當主要用於投資國債、國家重點建設債券、債券型證券投資基金、在證券交易所上市的企業債券、其他信用度高且流動性強的固定收益類金融產品；投資於業績優良、成長性高、流動性強的股票等權益類證券以及股票型證券投資基金的資產，不得超過該計劃資產凈值的百分之二十，並應當遵循分散投資風險的原則。非限定性集合資產管理計劃的投資范圍由集合資產管理合同約定，不受投資品種規定的限制。
3、專項資產管理業務
專項資產管理業務是指證券公司為客戶辦理特定目的的投資業務，簽訂專項資產管理合同，針對客戶的特殊要求和資產的具體情況，設定特定投資目標，通過專門賬戶為客戶提供資產管理服務。證券公司可以通過設立綜合性的集合資產管理計劃辦理專項資產管理業務。
4、投資咨詢、顧問等服務
簽訂投資顧問合同，為客戶量身定做各種投資策略、戰術報告，指導客戶的證券市場投資。目前已為多家信託、保險、銀行等機構提供服務，是多個A股市場理財產品的投資顧問。 客戶資產管理
2002年6月，經中國證監會核准（證監機構字[2002]175號），我公司第一批獲得開展客戶資產管理業務資格。客戶資產管理部設於上海，是東北證券客戶資產管理業務的管理部門。目前員工均持有本科以上學歷，其中碩士學歷以上者佔66%，博士佔33%。
在多年的投資實踐中形成了健全的風險防範機制和符合市場發展規律的投資理念，具有完善的從事客戶資產管理業務的組織構架與科學的投資運作機制，培養了一批高水平的投資理財專家，能為客戶提供適合其自身投資特點和風險承受能力的理財產品，滿足客戶專業化、個性化、人性化的投資需求，實現客戶資產的長期穩定增值。客戶資產管理總部最大限度地保障委託人的利益，是公司業務框架中的主要組成部分，也是公司利潤重要和穩定的來源。
投資特點：
東北證券客戶資產管理業務運作規范，穩健謹慎，風險控制嚴格，為客戶創造貼心合身的服務感受。
規范性：經中國證監會核准，第一批獲得開展受託投資管理業務資格。開展客戶資產管理業務以來，堅持規范經營，嚴格執行中國證監會的有關規定。開展客戶資產管理業務以來，無論市場牛熊起伏，信守承諾，如實履行了與客戶的資產管理協議，從未與客戶發生糾紛，在客戶中享有良好的聲譽。
安全性：雄厚的資本和良好的信譽是客戶資產管理業務的有力保證。進行資產委託管理後，資產的所有權仍歸客戶本人，所有權並未發生變更；以客戶名義開設獨立的資金帳戶進行管理，所有投資活動均在該專戶下運作，嚴禁挪作它用； 只有客戶才有權進行資金存取；客戶有權隨時監督投資情況，定期獲得資產凈值報告。
專業性：長期開展投資管理業務，擁有豐富的投資理財經驗，在以往投資中獲取了較高的投資收益率。投資經理由資深投資專業人員擔任，具有較高投資收益的連續性。依託公司金融與產業研究所強大的研究實力，具有一個強大的投資研究團隊。部門設在上海，擁有金融中心的地理優勢，在人力資源、信息資源、技術設施和金融環境方面處於領先地位。客戶有權隨時監督投資情況，定期獲得資產凈值報告。
服務性：提供有針對性的個性化投資管理服務擁有完善的客戶服務體系提供全面金融咨詢服務，注重客戶的需求，與客戶之間形成良好的溝通和互動定期提供及時全面的信息披露報告，包括每日投資操作、持有頭寸、損益情況，以及每周市場情況判斷、風險揭示等方面的內容
定向資產管理
證券公司與單一客戶簽訂資產管理合同，通過該客戶的賬戶為客戶提供的資產管理服務，稱為定向資產管理業務。新型的定向資產管理業務可根據客戶的特定需求，提供資產管理所需要的各項服務，如獨具特色的投資計劃、組合選擇、風險評估與績效衡量等，量身定製個性化管理方案，能充分發揮資產管理投資研究團隊的實戰研究能力和投資技能，與委託資產管理客戶達到互惠共贏的效果。
目標客戶：委託金額在1000萬以上的機構投資者和委託金額在500萬以上的個人投資者。具體情況洽談決定。
（一）業務流程
與客戶溝通確定方案，一對一簽訂資產管理合同，在證監局報備；客戶將委託資金存入其在託管機構開設的資金帳戶；管理人在客戶的賬戶上進行投資運作；定期信息披露。
（二）收費標准
管理人以客戶投資年收益率為依據，分情況收取管理費和業績報酬。一般的，當客戶投資年收益率小於5%（含）時，管理人不收取管理費。
集合資產管理
1、 專業化管理，精益求精
本集合計劃由管理人的專業化投資、研究團隊負責管理。專業的投資研究理財團隊通過東北證券公司治理評價體系對上市公司進行精心挑選，同時運用 「核心-衛星」投資策略進行二次規避風險，使得委託人的本金更安全，收益更穩定。
2、 管理人認購，風險補償
集合計劃管理人以自有資金認購本集合計劃成立期初對外募集規模3% 份額。為保護投資者利益，計劃管理人以募集推廣期投入自有資金參與份額為限，對在推廣期認購並持有計劃份額滿3 年的委託人先行承擔有限虧損責任。當本集合計劃成立滿3 年結算時，計劃份額凈值加持有期累計分紅小於集合計劃份額面值，即存在差額損失，管理人以投入自有資金參與份額對應的資產對委託人進行有限補償，直至補足差額損失或者投入自有資金參與份額對應的資產補償完畢。
3、 基於公司治理的核心- 衛星投資策略，資產穩健增值
基於公司治理的核心- 衛星投資策略可通過投資於具有良好公司治理以及因治理結構使公司內部得到明顯提升的上市公司股票，及時捕獲良好公司治理為公司帶來新的業務價值機會，在公司治理評價的基礎上，將核心組合和衛星組合這兩種投資風格有機的結合，構建多元化投資組合，降低集合計劃資產整體風險，以獲取市場平均收益和超額回報。
4、 資產配置結構靈活，投資攻守兼備
本集合計劃採用了靈活性很強的資產配置結構，具有更加廣泛的投資范圍和更加靈活的投資比例。
投資目標： 本集合計劃通過集合計劃資產在股票和債券之間的動態配置，在風險管理和投資紀律約束下，謀求集合計劃資產的穩定增值，在獲取市場平均收益的基礎上追求超額回報。
投資范圍：本集合計劃投資范圍包括國內依法公開發行的股票（包括一級市場申購、二級市場增發新股）、債券（包括國債、企業債、公司債、金融債、可轉換公司債等）、央行票據、短期融資券、資產支持證券、權證以及中國證監會認可的其他投資品種。
② 600106的概況和前景
600106重慶路橋，公司參股8.48％的重慶市商業銀行日前已改名重慶銀行，預計今年准備在A股市場上市，有望產生巨額的增值收益，想像空間極大！
③ 一則不起眼的公告隱藏著什麼驚天秘密
一則不起眼的公告隱藏著什麼驚天秘密?
國際實業 :關於控股股東相關信息變更的公告
2013年9月27日，公司收到控股股東新疆乾泰中晟投資有限公
司的通知，經新疆維吾爾自治區工商行政管理局核准，新疆乾泰中晟
投資有限公司名稱變更為" 新疆乾泰中晟股權投資有限公司"，住所
變更為「新疆烏魯木齊高新技術產業開發區高新街217號盈科廣場B
座1011室」，經營范圍變更為「許可經營項目：無。一般經營項目：
對外經濟技術合作業務；股權投資：從事對非上市企業的股權投資，
通過認購非公開發行股票或者受讓股權等方式持有上市公司股份。」
其他信息如營業執照注冊號、法定代表人、注冊資金、股東情況
等均無變化，目前已辦理完成工商變更相關手續。
本次控股股東名稱、注冊地及經營范圍變更對本公司經營無影
響，截至目前，新疆乾泰中晟股權投資有限公司持有本公司
147,100,000股，占公司總股本的30.57％，公司實際控制人未發生
變化。 特此公告。
新疆國際實業股份有限公司
董事會
2013年9月28日
股權投資基金主要是通過專業的方法把客戶閑散的資金通過定向私募的方式聚集起來，投資到未上市的具有高成長高回報的企業當中去，通過一系列的增值服務，促使企業快速成長，做大做強，和資本市場對接，主要通過資本市場退出使我們得到較高的收益。私募股權基金的運作方式是股權投資，即通過增資擴股或股份轉讓的方式，獲得非上市公司股份，並通過股份增值轉讓獲利，一旦被投資公司成功上市，私募股權投資基金的獲利並不是百分之多少來計算，是幾倍或幾十倍的收益來計算。
國際實業（ 000159 ）現金寶！參股40%的萬家基金與支付寶合作
1、萬家基金管理有限公司網上交易新增支付寶支付渠道，為更好地滿足廣大投資者的理財需求，萬家基金與支付寶合作，新增支持支付寶為本公司網上交易平台的支付渠道據悉，國際實業（000159）持有萬家基金40%股權。
2、萬家基金開通網上直銷現金寶快速取現服務，即客戶通過萬家基金網上直銷平台申購萬家貨幣 ，可享受T+0贖回實時到賬。
3、公司6.19日收到新興鑄管 資源發展公司30%股權轉讓款3.35億，將帶來4385萬的投資收益，據此測算三季報預增100%以上。
2013年7月7日，阿里小貸資產證券化獲批。這是首單獲批的基於小額貸款的證券公司資產證券化產品，也是證券公司與小貸公司合作的初次探索，被金融業界視為信貸資產證券化的破冰之舉。而獲批後僅僅過了4天，阿里小貸與萬家共贏基金、諾亞財富等公司發布的私募信貸資產證券化產品就在7月11日宣布募集完成。
僅僅一周的時間，阿里小貸再次讓整個金融業界汗顏：資產證券化，這個剛剛出現在國務院文件中的、用以要求傳統金融行業的金融詞彙，轉瞬間出現在一家互聯網企業新發的產品名稱中。反應速度之快，也讓阿里再度成為金融業界關注的焦點。
「阿里小貸已經成了金融業創新的榜樣。」中國小額信貸發展促進網路秘書長白澄宇說。所謂資產證券化，是將能夠產生穩定現金流的一部分資產，打包建立一個資產池，並以其將來產生的現金收益為償付基礎發行證券。
來勢洶洶的阿里小貸其實一直為資金發愁。按照規定，小貸公司只能用自有資本金進行放貸。目前，阿里旗下兩家小貸公司注冊資本金總和為16億元。按照小貸公司融資杠桿率只有0.5倍的規定，阿里金融兩家小貸公司可供放貸的資金最多為24億元。
而資產證券化最多可滾動盤活50億元，等同於幫助80萬家微型企業獲得資本市場的融資支持。雖然在阿里小微創新金融公關總監王彤看來，阿里小貸並無意對戰傳統銀行業，但這卻足以讓傳統銀行有了危機感。
銀行家們在顫抖
「很明顯，阿里金融對銀行業已經形成挑戰。」民生銀行 行長洪崎說道。「我已經深切感覺到互聯網金融的發展會徹底顛覆傳統商業銀行的經營模式、盈利模式和生存模式。」交通銀行董事長牛錫明坦言。
銀行家們在顫抖。而讓他們顫抖的，不僅是阿里小貸的資產證券化，也是在6月份銀行業「錢荒」中，那些被互聯網金融席捲而去的、他們夢寐以求的資金。局外之手正在伸出，金融行業的邊界在變得模糊。
6月17日，對於銀行業來說一片陰霾。在資金上勒了半個月褲帶的銀行沒能得到央行的一絲憐憫。銀行業似乎已經預感到，央行態度的強硬或將推高同業拆借利率。3天後，銀行間同業拆借利率升至13.444%的歷史最高位。
就在這天，半道「殺」出的余額寶悄無聲息地「偷」走銀行原本就不富裕的資金。上線18天後，這個看起來並不起眼的基金產品，便擁有了250萬用戶、60億的規模，而現在余額寶每天還在以數億元的資金量流入，這讓銀行家們更加深切地感受到互聯網帶來的強大沖擊。
實際上，銀行業防範的對象並不僅僅是阿里金融一家。近年來基於互聯網模式產生的P2P借款服務平台也呈現出「爆炸式增長」。一項數據顯示，2012年末，P2P借貸服務平台超過了200家，可統計的P2P平台線上業務借貸余額超過100億元，投資人超過5萬人。若是加上尚未統計的P2P線下業務，其借貸余額和投資人數還將倍增。
在白澄宇看來，傳統銀行業擔心的不是信貸業務的流失，而是存款的流失。央行的數據也證實了這一點。在「錢荒」最嚴重的6月份，銀行業的存款較去年同期少增了近一半。而近年來存款負增長的現象也數不勝數。
馬雲：百年一遇的特大題材-阿里金融！
國際實業(000159)占萬家共贏基金40%股份，阿里信貸資產證券化題材遠大於余額寶和一般金改及手游題材，才5元多的國際實業比內蒙君正/香溢融通 /中青寶 /樂視網 /東方財富 /生意寶 /天音控股 等更具炒作爆發力。
萬家基金旗下萬家共贏 與阿里巴巴金融合作發行資產證券化產品，國際實業（000159）持有萬家基金40%股權
7月12日報道 【財新網】（記者 張冰）萬家基金旗下萬家共贏和阿里金融合作發行資產證券化產品，規模兩億元，速度更快，可能已經募集完畢。
國際實業（000159）持有萬家基金40%股權，萬家共贏的股東是萬家基金（51%股權），諾亞財富間接持有35%，員工持股14%。由於這層股東關系，諾亞財富（NYSE：NOAH）周四晚（7月11日）宣布，其與阿里小貸公司的首支私募信貸資產證券化產品已經募集完成。
在外界看來，東證資管-阿里巴巴專項計劃是阿里金融第一次觸碰資產證券化，但實際上阿里此前已經和嘉實基金的子公司嘉實資本發行過兩期私募性質的小貸資產證券化產品，總的募集規模在2億元左右。
萬家共贏的阿里資產證券化產品屬於私募性質，根據財新記者了解，萬家共贏參與阿里小貸的資產證券化，看中的是品牌效應和熟悉業務模式的機會。萬家共贏兩億產品主要面向個人，申購起點100萬元。
阿里小貸發放的小微貸款實質為阿里巴巴集團旗下電子商務網站淘寶或天貓網的訂單貸款、信用貸款和阿里信用貸款，行業覆蓋范圍廣，貸款期限短（平均周期127天），貸款區間集中在5-50萬元。
阿里巴巴集團旗下擁有浙江阿里巴巴小額貸款公司和重慶阿里巴巴小額貸款公司兩家小貸公司，其注冊資本共計16億元人民幣。按國內監管規定，小貸公司的資金來源主要包括股東注資和銀行借款，銀行借款不得超過注冊資本50%，阿里小貸的業務規模快速擴張後，受到了資本的約束。
萬家共贏的證券化產品的基礎資產是浙江阿里小貸的貸款，優先順序和次級分級比例為9：1，阿里的商誠擔保也用擔保的方式增信，但擔保公司會擔保其中的15%。
因為優先順序不需要上市，所以基金模式下的優先順序份額沒有評級。根據財新記者了解，運營方式上，阿里金融相當於管理人的角色，募集資金交給阿里金融，進入阿里的資金池，資產准入、資金運營和實時監控都是交給阿里金融去做，相當於購買這些信貸資產之後委託阿里小貸去管理。
即便如此，由於技術上不復雜，萬家共贏可以用網路埠來實時監控貸款情況，阿里金融會把資產清單定期交給萬家共贏和客戶查看。如果發生不良，萬家共贏會要求阿里小貸補充同等規模的新的基礎資產進入資產證券化基礎資產池，替換原有的不良貸款。
萬家的方案里，投資人持有的90%份額的優先順序收益率在6.5%左右，中介機構的成本在1%左右，理論上，阿里小貸持有的10%次級收益在18%到21%，甚至更高。
按照這種模式，整個資產包的融資成本在7.5%左右，但阿里向貸款客戶收取的年化利息為21%左右，這中間還有13%左右的差價。幾家方案給阿里提供的利潤空間差不多都在這個水平浮動。
萬家的整個產品的存續時間是15個月，即12+3的模式，每6個月開放一次。為了保證信貸資產的順利清算結轉，可以有3個月的延期，方便已經形成貸款的投資退出。雖然業務利潤空間較大，但競爭激烈。
國際實業占萬家共贏基金40%股份，阿里信貸資產證券化題材遠大於余額寶和一般金改題材，國際實業比內蒙君正和香溢融通更具炒作爆發力。
資產證券化醞釀常規化 阿里鯰魚與證基信全線出擊
「目光聚集的地方，金錢必將追隨。」——這句來自《技術元素》且被阿里巴巴集團董事局主席馬雲多次引用的話，用來描述當前的資產證券化業務再合適不過。
就在「金十條」發布不久，央行表態，將由銀行間市場交易商協會牽頭，擬就資產證券化業務聯合各相關機構擴大試點並進行常態化發展和管理。與此同時，券商、基金、信託已先行一步，與阿里小貸等企業合作，輪番推出資產證券化創新業務。來自業內的聲音是：未來10年，資本市場的最大創新將圍繞資產證券化展開，現在還只是剛剛開始。
常態發展呼籲規則建設
盡管資產證券化業務自1996年就開始啟動研究，但直至2005年才由建設銀行發行第一單信貸資產證券化產品，至今規模尚不足千億。
期間，2005年-2009年間共發行17單，總計667億元。因國際金融危機叫停3年後，2011年首度重啟，到目前共發行6單，共計228億元。目前所有產品運營良好，無一違約。
「資產證券化已經經過三輪試點，雖然產品創新力度不強，但也積累了一定經驗。這都不是關鍵，關鍵是今年3月銀監發布銀行理財8號文，意味著銀行投資非標債權將受到嚴格限制，資產證券化是破解非標風險最可行的辦法。同時銀行無法通過持續的大規模融資補充資本，急需借道資產證券化調整資產負債結構，這將帶來巨大的市場需求。」一大型券商固定收益部總經理這樣說。
市場有需求，政策也支持，為何推進卻如此緩慢？多位業內人士表示，中國的資產證券化試點已近十年，但至今還沒有配套的專門法律、市場和交易規則，對特點資產的認定、載體、配套會計准則等都不明確。信貸資產證券化的常態化，涉及多個技術環節，尤其基礎設施是個系統工程，僅靠單個部門出台規則無法成型，需要多部門協調推進。
電商鯰魚攪動金融創新
相比主流信貸資產證券化試點的緩慢推進，私募市場資產證券化業務正以迅雷不及掩耳之勢悄然行進。
7月初，東方資產管理公司申請的阿里小貸專項計劃在歷時半年的反饋落實與溝通之後，終於獲得了監管批文。一個星期之後，第三方財富管理機構諾亞財富宣布與阿里小貸公司的首支私募信貸資產證券化產品完成募集。阿里小貸這條電商鯰魚，正在為資產證券化注入持續的市場活力。
來自諾亞財富的公開資料顯示，此次的私募信貸資產證券化產品是將阿里小貸的信貸資產打包，以其收益權作為投資標的，發行的基金子公司特定多客戶資管計劃，由諾亞財富的高凈值客戶認購。發行主體為萬家共贏資產管理公司，一期募資2-5億元，產品收益率略高於一年期貸款基準利率，為年化6.15%。
而「東證資管-阿里小貸專項計劃」則多了更多創新之處。據悉，該產品採取統一結構、一次審批、分次發行的模式，產品分為1號至10號，每隻專項計劃募集資金規模為2億元至5億元，募集資金總規模在20至50億元之間。產品為三層分級結構設計，外部引入擔保機構和市場評級，採用循環購買基礎資產的方式進行運營管理。同時，東方資管也稱，該產品將在條件成熟後擇機於深交所上市交易。
無論是「萬家共贏-阿里小貸特定多客戶資管計劃」還是「東證資管-阿里小貸專項計劃」，在產品設計和運營管理上都有所突破。海通證券權益投資部人士表示，未來10年內資本市場的最大創新都將圍繞資產證券化展開，阿里小貸的這兩單業務還只是剛剛開始。
很少有人留意到的是，早在2012年下半年，阿里小貸就聯手山東信託推出了類資產證券化產品——「阿里星系列集合資金信託計劃」，用以購買重慶市阿里巴巴小額貸款有限公司 (下稱「重慶阿里小貸」)的等額信貸資產收益權，為淘寶網阿里巴巴電子商務平台上的中小企業和商家循環提供貸款。
東部信託公司金融市場部負責人表示，資產證券化是個大課題，它不僅擁有融資功能，更重要的是調節資產負債。「相比資產支持票據業務（ABN）、債務型房地產信託基金（REITs）及其他私募產品，信貸資產證券化業務（ABS）無疑擁有更大的市場。券商、基金、信託各有各的優勢，也都會形成適合自己的模式，目前都還在摸索之中。」
阿里資產證券化產品擬深交所掛牌
【財新網】（記者 曹文姣）深圳交易所（下稱深交所）周一（7月8日）公告稱，上海東方證券資產管理有限公司設立的東證資管「阿里巴巴1號-10號專項資產管理計劃」獲得中國證監會批復，並將在深交所綜合協議交易平台掛牌轉讓，為資產證券化產品序列增添了新的資產類型。
據深交所介紹，該產品以阿里巴巴小額貸款公司面向小微企業發放貸款形成的債權為基礎資產，將在3年內不定期發行10期產品，每期發行額度為2至5億元。根據小貸資產期限較短、隨借隨還的特點，該產品在交易結構設計上採用了循環購買的方式，即基礎資產相關債權獲得償還後，用獲得的資金循環購買新的合格小貸資產。此類交易結構在海外市場實踐中已有成熟應用，可解決短期貸款資產和長期證券化產品的期限匹配問題，在國內資產證券化市場則是首次嘗試。
深交所相關業務負責人表示，「阿里巴巴1號-10號專項資產管理計劃」是小額貸款類資產證券化的首次嘗試，具有重要意義，也具有一定風險。深交所擬進一步強化該產品的持續跟蹤、風險評估與風險應對機制，通過相應提高優先順序份額最低轉讓數量門檻，落實投資者適當性管理要求，持續關注產品轉讓與回購情況，細化重大環境變化的風險應急預案。
深交所稱，阿里小貸憑借阿里巴巴電子商務平台的用戶數據積累，與互聯網貸款模式相結合，在有效識別與控制風險的前提下提高貸款效率，成為解決小微企業和個人創業者融資難問題的有益嘗試。將小額貸款資產進行證券化後，阿里小貸可從資本市場獲取可貸資金，進一步擴大業務規模，更好地為實體經濟提供金融服務。小微企業作為阿里小貸的主要客戶，將受益於該類產品的發展。
資產證券化業務是資本市場為實體經濟服務的重要金融工具，提供了將相對缺乏流動性的資產轉變成標准化金融產品的途徑，對於盤活存量資產、提升資產流動性具有重要作用。
近一年多來，深交所陸續掛牌了南京城市污水處理收費、歡樂谷主題公園入園憑證、瀾滄江電力收費等產品，為企業融資62.5億元。 ■
肖鋼：阿里巴巴資產證券化嘗試 小微企業受益
7月15日，在全國小微企業金融服務經驗交流電視電話會議上，證監會肖鋼主席講話中提到:「推動證券公司開展資產管理、直接投資、承銷中小企業私募債、資產證券化等業務，支持中小微企業發展。如近期東方證券公司對阿里巴巴小額貸款公司的信貸資產進行證券化，並在深交所上市交易，為支持眾多小微企業和個人創業者融資進行了有益嘗試。」
肖鋼主席所說阿里小貸的證券化，即為前不久證監會所批準的東證資管-阿里巴巴專項資產管理計劃。該項目中，阿里小微信貸將旗下小貸公司的優質貸款組合出售給東證資管的「專項資產管理計劃」，以此貸款組合為基礎，向投資者發行證券。藉助資產證券化，等同於是讓電子商務平台上的小微企業和個人創業者，間接獲得了資本市場的融資支持。
據悉，阿里小微資產證券的專項計劃，也是證券公司資產證券化新規發布以來首單獲批的基於小額貸款的專項計劃。對於該項目順利獲批，外界解讀這其中透露出證監會鼓勵證券公司創新，引導資金服務實體經濟的態度。肖鋼主席的講話，無疑驗證了這一看法。
有分析稱，藉助該項目，阿里小微信貸或可滿足80萬家小微企業的融資需求，並進一步促進國內實體經濟發展。
而阿里小微信貸，也無疑是當前服務小微企業融資的各種機構中，最受關注，同時，也是成績最為亮眼的一家。數據顯示，截止到今年2季度末，阿里小微金融服務集團(籌)自營小微信貸業務成立3年來，已經累計為超過32萬家電商平台上的小微企業、個人創業者提供融資服務，累計投放貸款超過一千億，戶均貸款4萬元。
就在幾天前，阿里小微集團總裁胡曉明表示，未來，阿里小微信貸將爭取為100萬家小微企業提供純信用貸款的融資服務。
周小川：推動信貸資產證券化常規化發展
中國人民銀行行長周小川15日在全國小微企業金融服務經驗交流電視電話會議上表示，將繼續實施穩健的貨幣政策，保持合理的貨幣信貸總量，為小微企業發展創造良好的金融環境。在風險可控的前提下推動信貸資產證券化常規化發展，引導金融機構將盤活的資金向小微企業傾斜。
阿里小貸嘗鮮資產證券化試點有望小范圍擴大
由東方資管與阿里小貸合作推出的資產證券化產品近日獲得證監會批准並擬在深交所掛牌，這一重磅消息在小貸業界引起軒然大波。行業人士認為，資產證券化打破了小貸公司的融資杠桿瓶頸，必然引起同業效仿。
突破放貸杠桿率限制
由東方證券資產管理公司與阿里小微信貸合作推出的東證資管「阿里巴巴1號-10號專項資產管理計劃」，以阿里巴巴小額貸款公司發放貸款形成的債權為基礎資產，在3年內發行10期產品。接受證券時報記者采訪的小貸行業人士將阿里小貸的先行先試看做是「業內的曙光」。
目前小貸公司的融資杠桿率受到嚴格的限制，按小貸公司0.5倍的融資杠桿規定，遠遠滿足不了日益增長的小微企業的信貸需求。
資產證券化相當於放大了小貸公司的資本金規模，放貸能力進一步提高。阿里巴巴昨日稱，以其原有資本金規模已累計服務30萬家小微企業計算，此次資產證券化所獲資金可額外服務50萬家小微企業，貸款規模以及客戶數量均得到倍數提升。
對此，被譽為「中國小額信貸之父」的社科院農村發展研究所副所長杜曉山表示，在目前小企業融資難度日益加大、民間資本出路難覓的尷尬局面下，資產證券化實踐讓業界看到了曙光。
網貸公司人人聚財網聯合創辦人及首席執行官許建文則表示，資產證券化突破了小貸公司放貸杠桿率過低的瓶頸，拓寬了小貸公司的融資渠道，未來陸續會有更多優秀的小貸公司通過券商資管、信託計劃等方式實現杠桿率的放大。
許建文稱，以往大多數小貸公司依靠有限的資本金放貸，妨礙了業務拓展，因此部分小貸公司採用了私下集資的灰色手段來加大杠桿，如果能綠色軟體閣 加大資產證券化試點范圍，將縮小灰色領域，讓民間借貸更加陽光化。
國培機構董事長、小貸聯席會副秘書長劉勇對記者表示，阿里信貸資產證券化將小貸公司的信貸資產打包賣出，盤活了存量資產，提高了資金的使用效率。
有望小范圍擴大試點
在中國金融改革緊鑼密鼓進行的2013年，資產證券化還被金融業賦予了更重要的使命。近日銀監會發布的旨在盤活存量貨幣的新金融十條中提到，要逐步推進資產證券化常規化發展，特別是把一些收益率較穩定、期限較長的優質貸款證券化。
業內人士猜測，阿里小貸資產證券化能順利獲得證監會的批准，與其契合當前金融改革的要求相關，也與阿里小貸的客戶為國家政策重點支持的小微企業有關。
盡管外界對於阿里小貸盈利模式的質疑聲一直不絕於耳，但阿里小貸確為不少小微企業提供了融資服務。阿里巴巴提供的數據顯示，截至今年二季度末，阿里巴巴經營小微信貸業務3年來，已累計為逾32萬家電商平台上的小微企業及個體戶提供融資，累計投放貸款超過1000億元，戶均貸款4萬元。
盡管阿里小貸在資產證券化上開了一個好頭，卻並不意味著所有小貸公司均可享受此番待遇。央行數據顯示，截至2013年一季度末，全國共計小貸公司6555家，實收資本5671.84億元，貸款余額6357.27億元，分別比去年同期增長34%、46%和42%。
杜曉山認為，小貸公司數量龐大，股東實力、人員素質以及風控水準也參差不齊，因此監管機構未必會全盤放開，未來可能會採取由地方金融辦推薦合適的小貸企業，小范圍擴大資產證券化試點。
許建文同時提醒，小貸公司資產證券化類似銀行的資金池模式，可能會存在資產端和負債端期限錯配的流動性風險，以及信貸資產信息不透明的風險，需要引起業界注意。
④ 中國中免閃崩跌停，海南板塊潰不成軍，究竟發生了什麼
下午，著名白馬股我國中免股票價格忽然閃崩股票跌停，投資者猛然爆開了鍋。
中國中免閃崩跌停同花順數據表明，中午13點05分，我國中免股票價格逐漸暴跌，只是15分鍾，股票價格股票跌停了。被資產短暫性撬板後，我國中免或是封死了股票跌停。
分析人士認為，如果日本執意要排核污入水，對於海洋經濟應該會造成一定沖擊。未來一段時間，許多消費者可能難以從心理上接受海洋產品，也極有可能不會再去海邊旅遊。這對於以海洋為依託的城市來說，自然不是好消息。此外，核污染對於未來地球的生態帶來什麼樣的變化，也存在很多變數。如果悲觀一點，雷可能就在排放的那一刻已經埋下。
⑤ 中信建投的公司業務
股票承銷及財務顧問業務 中信建投證券股票承銷及財務顧問業務，致力於為國內各類企業的改制、並購重組及權益類融資活動提供從方案設計到發行定價與承銷的全過程專業化服務。目前主要開展首次公開發行並上市、上市公司各種類型再融資的保薦承銷及上市推薦業務，並為包括上市公司在內的各類企業提供改制、並購重組、股權激勵等財務顧問服務。
2009年，公司完成中國化學工程股份有限公司、中國國旅股份有限公司、華誼兄弟傳媒股份有限公司、北京東方園林股份有限公司、浙江仙琚制葯股份有限公司5單IPO項目；完成北京三元食品股份有限公司、廣東冠豪高新技術股份有限公司、中國葛洲壩集團股份有限公司、北京王府井百貨(集團)股份有限公司4單股權再融資項目；完成泛海建設集團股份有限公司、上海隧道工程股份有限公司、上海新黃浦置業股份有限公司、四川新希望農業股份有限公司、北京華聯綜合超市股份有限公司5單公司債券主承銷項目。其中，中國國旅作為公司完成的首家央企IPO項目，成為當年上市首日市場表現最佳的中央企業；華誼兄弟作為目前國內唯一一家全內容上市的傳媒娛樂企業，在首批28家創業板企業中創造出機構認購家數第一、網上網下申購資金量第一、動態發行市盈率第一、首日開盤漲幅第一等多個市場第一。
2009年，公司股票主承銷項目籌資金額達162.88億元，主承銷金額和家數位居同業第4名和第7名，其中IPO項目的主承銷金額和家數分別位居同業第3名和第4名，公司債主承銷家數位居同業第3名。四年來，公司共完成30單股票和公司債券主承銷項目及48單財務顧問項目，籌資金額達503.82億元。
資本市場部中信建投證券資本市場部，負責組織協調公司投資銀行部、債券承銷部、債券銷售交易部、機構業務部等部門共同參與完成股票、債券融資項目的發行承銷，承擔制定發行方案、評估企業價值、控制承銷風險、組建承銷團、路演推介、詢價定價、簿記配售等功能，促進公司證券承銷業務進一步提升專業化、精細化水平。 2009年，資本市場部成功組織實施了公司承做的全部9單股票主承銷項目和20單債券主承銷項目的發行工作，獨立完成了11單股票副主承銷和分銷項目與25單債券副主承銷和分銷項目。
資本市場部自成立以來累計組織實施了包括北京銀行IPO、葛洲壩分離交易可轉債、隧道股份配股在內的21單股票主承銷項目的發行工作；組織實施了包括北京國資中心債、北京地鐵企業債、大連銀行次級債等在內的29單債券主承銷項目的發行工作。此外，還承做股票副主承銷和分銷項目48單，承做債券副主承銷和分銷項目71單。
為使客戶獲得更全面、深入的綜合服務，資本市場部還著力加強對國際國內資本市場數據統計、形勢分析和新融資工具與新金融產品的全面深入研究，竭誠為客戶提供及時有效的專業咨詢服務。
債券承銷業務中信建投證券債券承銷業務，致力於為債券融資企業提供從方案設計、債券定價、組織發行到債券銷售的全過程專業化優質服務。公司目前主要開展國債、政策性金融債、次級債、企業債、可轉換債等固定收益產品的承銷，創新固定收益產品的設計、開發等業務。 2009年，公司把握債券市場快速發展的有利時機，完成國家電網公司、北京國有資本經營管理中心、中國航空工業集團公司、重慶市地產集團有限公司、山西省交通建設開發投資總公司、株州市城市建設投資經營有限公司、重慶龍湖企業拓展有限公司、黑龍江省鶴城建設投資發展有限公司、山東黃金集團有限公司、成都市興蓉投資有限公司、蕪湖市建設投資有限公司、中國機械工業集團公司、大連市中小企業集合債券等13單企業債券主承銷項目；完成大連銀行股份有限公司、鄭州銀行股份有限公司2單次級債券主承銷項目。其中，大連中小企業債是中國銀監會叫停商業銀行為企業債券提供擔保後第一隻獲批發行的中小企業集合債券，是拓寬中小企業融資渠道的有益嘗試；龍湖地產債作為首家非上市民營房地產企業債券，對支持民營企業發展具有積極意義。
2009年，公司債券承銷業務的優勢地位繼續得到鞏固。公司債券主承銷項目籌資金額達601.05億元，其中企業債券主承銷家數位居同業第4名，企業債券主承銷金額位居同業第6名。四年來，公司共完成31單企業債券主承銷項目，主承銷金額達921.05億元。
經紀代理業務中信建投證券經紀業務秉持「服務創造價值，誠信贏得客戶」的經營理念，通過覆蓋全國20個省（市）80多個大中城市的120個營業網點，為300多萬客戶提供包括滬深A股、B股、基金、債券、代辦股份轉讓、權證、報價轉讓等在內的市場所有投資品種的經紀代理服務和股指期貨等金融產品的中間介紹服務以及其它增值產品的組合服務。公司已做好開展融資融券業務的各項准備，並積極申請黃金業務試點資格，力爭成為國內第一家開展黃金現貨代理業務的券商。 公司致力於打造具有中信建投證券特色的投資顧問服務品牌，通過組建專業化、系統化的投資顧問團隊，完善呼叫中心、綜合信息服務平台等手段，向客戶提供《中信建投視點》、《研究員一線快報》、《資金選股》、《月度策略追蹤》等豐富的專業資訊產品；針對不同客戶的特殊需求，有針對性地推出ETF套利業務、客戶資產盤活方案和「智勝」、「智尊」、「智多星」等系列組合產品，努力為客戶提供優質的專業服務，實現客戶資產增值。
2009年，公司經紀業務市場份額繼續提升，共完成交易總金額38,276.71億元，其中股票基金交易總金額36,563.20億元，位居同業第9名；股票基金交易總金額市場佔比達到3.35%，增幅在全國前十位券商中名列第2；完成債券交易總金額215.75億元，位居同業第2名；經紀業務收入位居同業第7名。
基金業務中信建投證券以「規范化、市場化、專業化」為原則，為基金管理公司等資產管理機構提供全面的研究服務與銷售服務。 基金研究服務，主要依託公司研究、投資銀行等資源優勢，為基金管理公司提供包括研究報告、上市公司調研、委託課題研究、IPO詢價、投行項目咨詢等高水準、全方位的專業服務。2009年，公司深入發掘基金客戶需求，全年多次邀請發改委及人民銀行專家為基金客戶開展專題講座；策劃組織基金客戶對機械、通訊、電子、紡織、食品等行業重點上市公司進行調研並深入交流；參與完成基金管理公司與社保理事會大量課題，實現了公司研究與客戶需求的有效對接。
基金銷售服務，主要依託公司分布全國的營業網點和專業化服務優勢，向經紀業務客戶銷售各類基金產品，並進行基金專戶理財產品的開發與銷售。公司在業內最早取得基金代銷業務資格，代銷國內所有基金公司的全部公募基金產品，是目前國內代銷基金產品最全的兩家代銷機構之一，擁有全部ETF產品的一級交易商資格。公司在業內率先建立「基金超市」，為客戶提供系統、全面、專業化、個性化的基金服務，並第一家獲准實行開放式基金網上交易和定時定額申購費率優惠，第一家開展智能定贖業務。2009年，公司成為首批基金「一對多」產品代銷機構，成功發行5隻基金「一對多」產品，成為當年基金「一對多」產品代銷數量最多、代銷金額最大的券商。
機構業務中信建投證券機構業務，通過整合公司研究、投資銀行、固定收益、資產管理等資源，致力於為商業銀行、信託公司、基金公司、保險公司、大型國企、上市公司、財務公司、投資公司、私募基金、QFII等機構投資者和高端私人客戶提供高層次、全方位、多元化、差異化的綜合金融服務，努力以專業化銷售和服務為手段，促進公司機構客戶收益最大化，提高公司在機構客戶群體的影響力。 公司向客戶提供全方位的金融活動和策略咨詢服務，為客戶量身定做個性化理財方案，涉及范圍跨越一、二級市場；利用先進的資產證券化技術，努力發掘和滿足機構客戶的融資業務、財務顧問及資產管理等其它業務需求，為高端客戶提供最佳的資產配置，以及創新性的發行設計和投融資方案，實現客戶資產的保值與增值。公司機構業務的主要優勢在於，持續跟蹤並率先解讀政策，把握商業先機，不斷推出創新的產品計劃，順應市場環境，引領市場趨勢；根據客戶的不同需求設計、構建並執行各種組合策略，實現投資目標。
公司機構業務目前已在市值管理、現金管理、年金管理、股權及財富管理、固定收益、大宗交易、金融期貨、資產配置、證券化產品、專戶理財、資金融通和過橋貸款等領域取得良好成績，不僅取得國內銀行信託產品管理規模之冠，還力爭通過廣泛的銀行渠道，打開與其他投資者的合作通道，構建綜合業務平台，實現銀行中間業務與券商機構業務雙贏。
債券銷售交易業務中信建投證券債券銷售交易業務，可向客戶提供國債、央行票據、政策性金融債、中期票據、企業債、短期融資券、資產支持證券、次級債、可轉換公司債、公司債等固定收益類產品及衍生產品的銷售、交易服務，開展銀行間市場和交易所市場的債券現券和回購交易，進行一定規模的債券等固定收益產品自營投資。 2009年，公司債券銷售交易業務繼續取得較好業績。全年完成現券交易量7,745.73億元，完成總交易量10,141.59億元，均位居同業第2名；完成國債承銷量77.14億元，完成各類金融債承銷量258.45億元；完成34單企業債券、公司債券、次級債券銷售工作，銷售規模達335.19億元。
公司債券銷售交易團隊具備專業的研究能力與敏銳的市場洞察力和判斷力，多角度、多層次開拓銷售市場。四年來，公司累計完成現券交易量13,227.74億元，完成債券交易總量17,551.56億元；累計承銷國債334.13億元，承銷各類金融債660.45億元，並於2009年取得上交所固定收益平台一級交易商資格，為業務發展開辟了更廣闊的道路。
證券投資業務中信建投證券證券投資業務，負責公司權益類證券和金融衍生品的投資，在嚴格控制風險的前提下，為公司獲取良好投資回報。 證券投資業務建立健全了從投資分析、科學決策、交易操作到風險控制的完整制度和流程；擁有一流的人才隊伍和豐富的投資經驗；證券投資品種齊全，覆蓋股票、開放式基金、信託計劃等非固定收益品種以及其它國家允許投資的金融產品和金融衍生品。近年來，公司證券投資業務投資業績始終保持同業較高水平。
2009年，公司證券投資業務引入全新的資產管理系統，實現了證券投資業務的分賬戶管理和投資行為的事前風險管理功能。在嚴格控制風險的前提下，准確判斷市場走勢，靈活調整投資策略，不斷完善業務流程，及時把握市場機會，全年投資業績明顯好於滬深300指數與可比的開放式股票型基金平均凈值增長率。同時，證券投資業務還充分發揮個股精選能力，積極參與市場中的非公開發行等業務，取得較好回報。
資產管理業務中信建投證券資產管理業務，負責為客戶提供集合資產管理、定向資產管理、投資顧問等專業化資產管理服務，通過滿足不同風險偏好客戶的不同需要，達到客戶資產保值增值的目的。 2009年是中信建投證券資產管理業務開局之年。2009年11月26日，公司首隻集合資產管理計劃——「中信建投精彩理財靈活配置集合資產管理計劃」獲得中國證監會核准。
目前，中信建投證券資產管理業務構建了從固定收益類到權益類及創新類的完整產品線，並建立起涵蓋客戶開發與服務、產品設計與創新、投資研究與管理、業務統計與風險控制等方面完善的資產管理運作體系。公司將通過積極努力，持續提高客戶投資回報，盡快形成在資產管理業務方面的品牌優勢。
資金運營業務中信建投證券資金運營業務，充分發揮公司內部銀行職能，積極推動公司資源配置效率的持續優化，提高公司自有資金的運營效率。 2009年，在堅持無風險、低風險的配置策略方向下，通過對自有資金的高效管理，公司資金二級配置收益率全面超越貨幣市場基金凈值增長率。
目前，公司已獲得多家國有大型商業銀行及股份制商業銀行的授信額度，通過在銀行間同業拆借市場積極開展貨幣交易，公司2009年在市場同業拆借活躍度及交易量等指標上均位居同業前茅。
公司致力於拓展、維護與全國性大中型商業銀行的合作關系，整合布局了一個以商業銀行為主的基於自有資金同業存放、銀行間本幣交易（拆借、回購）、客戶資金三方存管、融資融券、客戶共享等業務合作的多層次客戶資源體系。
研究業務中信建投證券研究業務，以「引領專業投資、研究創造價值」為服務理念，全力為廣大客戶提供專業的研究咨詢支持。研究領域覆蓋宏觀經濟、行業分析、上市公司、金融工程和投資策略等，同時承擔政府機構和大型社會團體委託課題，以專業化研究成果和國際化視角贏得社會各界和廣大客戶的廣泛認可。 2009年，公司研究業務及時跟蹤市場脈絡，不斷完善產品研究，研究產品知名度與市場認可度穩步提升。目前，公司研究產品在保持《早間快遞》、《分析師簡訊》、《資本市場周報》等傳統資訊產品的同時，增加《每周觀點集錦》、《每周行業評級》等新資訊產品；成功組織「復甦之路」、「王者歸來」兩次全國性大型投資策略報告會，以及「宏觀經濟研討」、「食品安全」、「3G業務」等多次小型專題會，形成了有中信建投證券特色的研究成果展示平台。此外，公司還圓滿完成商務部、社保理事會等機構、團體的委託課題近30個，高質量的研究報告得到委託方的一致認可。
2009年，公司分析師在《證券市場周刊》舉辦的「2009年度遠見杯中國宏觀經濟季度預測優勝獎」評選中榮獲第2名，在「賣方分析師金手指獎評選」中有4人次獲獎；在今日投資財經資訊公司主辦的「中國最佳證券分析師」評選活動中有7人次獲獎，獲獎人次總數位居第2名。
交易清算業務中信建投證券建立了集中化、專業化、規范化的統一登記結算運行體系，為公司各項業務和客戶交易提供穩定、安全、快捷的證券登記結算服務，主要包括：證券、資金的清算與交收，證券賬戶開立和管理，證券登記和託管，證券權益分紅派息代理服務。公司所有營業網點都具有實時開戶代理資格，可及時為客戶辦理開戶手續。 目前公司客戶交易結算資金已全部實施第三方存管，與中國工商銀行、中國農業銀行、中國銀行、中國建設銀行以及交通銀行等16家商業銀行開通第三方存管業務，結算路徑明確清晰，實現了客戶資金安全、封閉、高效運行。
公司正進一步拓展登記結算服務的廣度和深度，以結算運行為中心、以業務需求為導向，努力提高交易清算業務的運行安全、運行質量、運行效率，做到交易結算集中受理、客戶資產安全完整、業務運行風險可控、支持服務創造價值，積極構建公司集中、專業、安全、高效的業務運行平台。
2009年，公司在滬深登記結算公司券商結算量排名中分別位居同業第6名和第9名；在銀行間債券市場券商結算量排名中位居同業第2名；證券託管總額位居同業前列。
信息技術系統中信建投證券全力打造一體化、專業化、標准化、智能化的信息技術系統，確保為廣大客戶提供安全、可靠、高效的信息化與個性化服務。 公司集中交易系統連續數年保證了安全、可靠、高效、穩定運行，通過120個營業網點近5萬台櫃台、自助、熱自助等交易終端為廣大客戶提供專業化現場交易服務。公司在北京、上海、廣州等8個中心城市以及沈陽、西安、長沙等20餘個大中城市建立了覆蓋中國電信、中國聯通、中國移動等全部電信運營商互聯網骨幹結點的網上交易專用通道，提供最短路徑的高速網上交易服務，總帶寬超過7G，在業內居於領先水平。公司還通過建立統一短號碼95587的電話委託系統（接入線路總數超過9000線），以及支持全部移動運營商的手機證券平台為廣大客戶提供多渠道交易服務。
為滿足客戶的不同需求，公司還提供多種可選的網上交易軟體、網上行情軟體、手機證券軟體、智能化套利軟體；公司通過網站、統一號碼簡訊平台和呼叫中心、CSC108秘書、客戶關系管理系統等，為廣大客戶提供集資訊、顧問、產品、交易、服務於一體的全天候、專業化、個性化的信息資訊服務。
風險控制與合規管理中信建投證券高度重視風險控制與合規管理，始終堅持「風控優先、全員風控」的理念，確保公司穩健經營。 目前，公司已建立了全方位、覆蓋各項業務流程和管理環節的風險控制體系，針對操作風險、信用風險、市場風險、流動性風險、法律風險等實施有效的識別、監測、計量、控制、評估、報告，並重視新業務風險的研究與管理，確保各項風險的可測、可控、可承受。
公司積極推進合規管理體系建設，建立反洗錢管理模式，設計信息隔離運作流程，通過開展合規審核、合規咨詢、合規監測、合規檢查等方式，將合規管理貫穿於公司的決策、執行、監督、反饋等各環節，融入公司運營管理的全過程，初步形成良好的合規文化氛圍，保證了公司經營管理工作符合法律法規要求，有效維護公司廣大客戶的合法權益。
期貨公司中信建投期貨經紀有限公司成立於1993年3月16日，注冊於中國重慶，注冊資本金3.5億元，是國內最早成立的十家專業期貨公司之一。公司目前是上海期貨交易所、大連商品交易所、鄭州商品交易所會員以及中國金融交易所交易結算會員，同時還是中國期貨業協會會員單位和重慶證券期貨業協會理事會會員單位。 中信建投期貨經紀有限公司主要業務包括商品期貨經紀與金融期貨經紀。公司建立了覆蓋國內主要期貨品種的研究體系，為廣大客戶提供期貨套期保值、低風險套利產品、投資咨詢等金融創新服務。目前正藉助中信建投證券的網點優勢與客戶資源，全力發展股指期貨代理業務。
公司重視信息化建設，全力打造高起點、高規格的交易平台，為廣大投資者提供安全、可靠、高效的信息化服務，交易系統能夠同時滿足10萬投資者的在線要求，建有高標準的異地災難備份機房，實現交易系統的多備份和報盤線路的三通道，技術系統符合中國金融期貨交易所全面結算會員要求，達到了200筆/秒的處理速度。
中信建投期貨經紀有限公司在全國設有北京、上海、濟南、長沙、大連、鄭州、南昌7家營業網點，通過網站、呼叫中心、簡訊等服務平台為各地期貨投資者提供全天候的個性化資訊服務。
中信建投資本管理有限公司 中信建投資本管理有限公司成立於2009年7月31日，是經中國證監會批准開展直接股權投資業務試點的公司之一。公司注冊於中國北京，注冊資本金1.5億元，經營范圍包括項目投資、投資管理、資產管理與財務顧問。
藉助中信建投證券覆蓋全國的網點資源優勢及強大的投資銀行業務平台，中信建投資本管理有限公司積極關注擬登陸國內資本市場、擁有自主知識產權的高成長公司，或在產業整合中具有兼並收購價值的公司，致力於為其提供全面的金融服務與技術支持，在協助客戶確立並實現長期發展目標的過程中，尋求與客戶的價值共贏。
公司正在傳媒、醫葯、新能源、信息技術等優勢行業領域內發掘業務機會，以控制業務風險為前提，力求獲取長期穩定的投資回報。