⑴ 请简述在主板和中小板块的上市公司首次公开发行股票的条件这题求解！
(1)发行人应当是依法设立且合法存续的股份有限公司。
(2)发行人的注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕，发行人的主要资产不存在重大权属纠纷。
(3)发行人的生产经营符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策。
(4)发行人最近3年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。
(5)发行人的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东持有的发行人股份不存在重大权属纠纷。
上述1—5项属于首次公开发行股票的主体资格”。
(6)独立性(资产、人员、财务、机构、业务)
(7)发行人具有健全、运行良好的组织机构
(8)发行人具有持续盈利能力
(9)发行人财务状况良好
(10)募集资金运用合法
(11)首次公开发行股票并上市的法定障碍：
⑵ 股票发行：公司首次发行股票需要哪些条件
根据《公司法》、《证券法》、《首次公开发行股票并上市管理办法》等法律、行政法规、部门规章及其他规范性文件的要求，公司首次公开发行股票并上市(IPO)应符合以下条件：
(一)主体资格
(1) 发行人应当是依法设立且合法存续的股份有限公司。经国务院批准，有限责任公司在依法变更为股份有限公司时，可以采取募集设立方式公开发行股票;
(2)发行人的注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕，发行人的主要资产不存在重大权属纠纷;
(3)发行人的生产经营符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策;
(4)发行人的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东持有的发行人股份不存在重大权属纠纷。
(二)规范运行
(1)发行人已经依法建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度，相关机构和人员能够依法履行职责;
(2)发行人的董事、监事和高级管理人员已经了解与股票发行上市有关的法律法规，知悉上市公司及其董事、监事和高级管理人员的法定义务和责任;
(3)发行人的董事、监事和高级管理人员符合法律、行政法规和规章规定的任职资格，且不得有下列情形：被中国证监会采取证券市场禁入措施尚在禁入期的;最近36个月内受到中国证监会行政处罚，或者最近12个月内受到证券交易所公开谴责;因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规被中国证监会立案调查，尚未有明确结论意见;
(4)发行人的内部控制制度健全且被有效执行，能够合理保证财务报告的可靠性、生产经营的合法性、营运的效率与效果;
(5)发行人不得有下列情形：最近36个月内未经法定机关核准，擅自公开或者变相公开发行过证券;或者有关违法行为虽然发生在36个月前，但目前仍处于持续状态;最近36个月内违反工商、税收、土地、环保、海关以及其他法律、行政法规，受到行政处罚，且情节严重;最近36个月内曾向中国证监会提出发行申请，但报送的发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏;或者不符合发行条件以欺骗手段骗取发行核准;或者以不正当手段干扰中国证监会及其发行审核委员会审核工作;或者伪造、变造发行人或其董事、监事、高级管理人员的签字、盖章;本次报送的发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏;涉嫌犯罪被司法机关立案侦查，尚未有明确结论意见;严重损害投资者合法权益和社会公共利益的其他情形;
(6)发行人的公司章程中已明确对外担保的审批权限和审议程序，不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业进行违规担保的情形;
(7)发行人有严格的资金管理制度，不得有资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情形;
(三)财务与会计
(1)发行人资产质量良好，资产负债结构合理，盈利能力较强，现金流量正常;
(2)发行人的内部控制在所有重大方面是有效的，并由注册会计师出具了无保留结论的内部控制鉴证报告;
(3)发行人会计基础工作规范，财务报表的编制符合企业会计准则和相关会计制度的规定，在所有重大方面公允地反映了发行人的财务状况、经营成果和现金流量，并由注册会计师出具了无保留意见的审计报告。
(4)发行人编制财务报表应以实际发生的交易或者事项为依据;在进行会计确认、计量和报告时应当保持应有的谨慎;对相同或者相似的经济业务，应选用一致的会计政策，不得随意变更;
(5)发行人应完整披露关联方关系并按重要性原则恰当披露关联交易。关联交易价格公允，不存在通过关联交易操纵利润的情形;
(6)发行人应当符合下列条件：最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据;最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计超过人民币5000万元;或者最近3个会计年度营业收入累计超过人民币3亿元;发行前股本总额不少于人民币3000万元;最近一期末无形资产(扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后)占净资产的比例不高于20%;最近一期末不存在未弥补亏损;
(7)发行人依法纳税，各项税收优惠符合相关法律法规的规定。发行人的经营成果对税收优惠不存在严重依赖;
(8)发行人不存在重大偿债风险，不存在影响持续经营的担保、诉讼以及仲裁等重大或有事项;
(9)发行人申报文件中不得有下列情形：故意遗漏或虚构交易、事项或者其他重要信息;滥用会计政策或者会计估计;操纵、伪造或篡改编制财务报表所依据的会计记录或者相关凭证。发行人不得有下列影响持续盈利能力的情形：发行人的经营模式、产品或服务的品种结构已经或者将发生重大变化，并对发行人的持续盈利能力构成重大不利影响;发行人的行业地位或发行人所处行业的经营环境已经或者将发生重大变化，并对发行人的持续盈利能力构成重大不利影响;发行人最近1个会计年度的营业收入或净利润对关联方或者存在重大不确定性的客户存在重大依赖;发行人最近1个会计年度的净利润主要来自合并财务报表范围以外的投资收益;发行人在用的商标、专利、专有技术以及特许经营权等重要资产或技术的取得或者使用存在重大不利变化的风险;其他可能对发行人持续盈利能力构成重大不利影响的情形。
(四)股本结构
股份公司的股本结构，需考虑如下因素：
(1)发起人人数及其住所、国有股及其管理、外资股及其比例等;
(2)净资产及其折股比例;
(3)主发起人的控股地位(绝对或相对控股);
(4)股份公司计划募集的资金数额;
(5)发起人拟投入股份公司资产的盈利能力及利润全面摊薄后的情况;
(6)股份公司将来在二级市场的发展及增资配股等情况
⑶ 公开发行股票有哪些条件
根据《中华人民共和国证券法》的规定，公司公开发行新股，应当符合下列条件：
（1）具备健全且运行良好的组织机构；
（2）具有持续盈利能力，财务状况良好；
（3）最近三年财务会计文件无虚假记载，无其他重大违法行为；
（4）经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件。
企业公开发行股票除了满足上述条件外，还需满足中国证监会规定的其他要求。
公开发行股票并在主板（含中小企业板）上市企业必须满足中国证监会2006年5月17日发布的《首次公开发行股票并上市管理办法》的相关规定；公开发行股票并在创业板上市企业必须满足中国证监会2009年3月31日发布的《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》的相关规定。
(3)公司首次公开发行股票的条件扩展阅读：
公司作为发行人，在中国境内首次发行的条件具体如下：
(一)发行人是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算。
(二)最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元，且持续增长；或者最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十。净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据。
(三)最近一期末净资产不少于两千万元，且不存在未弥补亏损。
(四)发行后股本总额不少于三千万元。
股票上市条件：
1、股票经中国证监会核准已公开发行；
2、公司股本总额不少于人民币3000万元；
3、公开发行的股份达到公司股份总额的25%以上，公司股本总额超过人民币4亿元的，公司发行股份的总额的比例为10%；
4、公司在最近3年内无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。
⑷ 首次公开发行股票并上市需要具备哪些主要条件
(1)主体资格A股发行主体应是依法设立且合法存续的股份有限公司；经国务院批准，有限责任公司在依法变更为股份有限公司时，可以公开发行股票。
(2)公司治理发行人已经依法建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度，相关机构和人员能够依法履行职责；发行人董事、监事和高级管理人员符合法律、行政法规和规章规定的任职资格；发行人的董事、监事和高级管理人员已经了解与股票发行上市有关的法律法规，知悉上市公司及其董事、监事和高级管理人员的法定义务和责任；内部控制制度健全且被有效执行，能够合理保证财务报告的可靠性、生产经营的合法性、营运的效率与效果。
(3)独立性应具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力；资产应当完整；人员、财务、机构以及业务必须独立。
(4)同业竞争与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不得有同业竞争；募集资金投资项目实施后，也不会产生同业竞争。
(5)关联交易与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不得有显失公平的关联交易；应完整披露关联方关系并按重要性原则恰当披露关联交易，关联交易价格公允，不存在通过关联交易操纵利润的情形。
(6)财务要求发行前3年的累计净利润超过人民币3000万元；发行前3年累计净经营性现金流超过人民币5000万元或累计营业收入超过人民币3亿元；无形资产与净资产比例不超过20%;过去3年的财务报告中无虚假记载。
(7)股本及公众持股发行前不少于3000万股；上市股份公司股本总额不低于人民币5000万元；公众持股至少为25%;如果发行时股份总数超过4亿股，发行比例可以降低，但不得低于10%;发行人的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东持有的发行人股份不存在重大权属纠纷。
(8)其他要求发行人最近3年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更；发行人的注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕，发行人的主要资产不存在重大权属纠纷；发行人的生产经营符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策；最近3年内不得有重大违法行为。
⑸ 公司公开发行新股的条件请详细解答
根据《证券法》和《公司法》的规定，公司发行新股必须具备下列条件：
（1）具备健全且运行良好的组织机构；
（2）具有持续盈利能力，财务状况良好；
（3）最近三年财务会计文件无虚假记载，无其他重大违法行为；
（4）符合经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件。
上市公司非公开发行新股，应当符合经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的条件，并报国务院证券监督管理机构核准。公司以当年利润分派新股不受前述第二项限制。公司对公开发行股票所募集资金，必须按照招股说明书所列资金用途使用。改变招股说明书所列资金用途，必须经股东大会作出决议。擅自改变用途而未作纠正的，或者未经股东大会认可的，不得公开发行新股。
股票上市条件股份有限公司申请股票上市，应当符合下列条件：
（1）股票经国务院证券监督管理机构核准已公开发行；
（2）公司股本总额不少于人民币3000万元；
（3）公开发行的股份达到公司股份总数的25％以上；
（4）公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10％以上；
（5）公司最近三年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。证券交易所可以规定高于前款规定的上市条件，并报国务院证券监督管理机构批准。国家鼓励符合产业政策并符合上市条件的公司股票上市交易。
⑹ 股份公司股票首次公开发行上市需要什么条件
股份公司股票首次公开发行上市的主要条件是，公司是成立经营连续三年以上；最近两年连续盈利，净利润累计高于一千万元；以及股本总额高于三千万元等条件。
【法律依据】
《关于修改〈首次公开发行股票并在创
业板上市管理办法〉的决定》第十一条
发行人申请首次公开发行股票应当符合下列条件：
（一）发行人是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算；
（二）最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元；或者最近一年盈利，最近一年营业收入不少于五千万元。净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据；
（三）最近一期末净资产不少于二千万元，且不存在未弥补亏损；
（四）发行后股本总额不少于三千万元。
⑺ 公司发行新股需要哪些条件
众所周知，我们国家的新股发行如同计划经济体制，一贯采取审批制，主要表现在政府分配指标和额度，公司发行上市，首要条件是取得指标和额度。反过来，取得政府给予的指标和额度，等于得到政府的保荐，发行上市不过是走个程序。因此，审批制下公司发行上市的竞争主要是争夺指标和额度。
随着市场经济越来越多地替代计划经济，新股发行的核准制必将替代审批制。第一次真正提出新股发行核准制，是1999年7月1日生效的《证券法》，其中“第十一条：公开发行股票，必须依照公司法规定的条件，报经国务院证券监督管理机构核准。发行人必须向国务院证券监督管理机构提交公司法规定的申请文件和国务院证券监督管理机构规定的有关文件。”从此证券市场开始期盼新股发行核准制。(剖析主流资金真实目的，发现最佳获利机会！)
虽然《证券法》于1999年7月1日生效，但是为了集中解决历史遗留的指标企业，并为核准制的推行准备过渡期，新股发行直至今日仍然实行审批制（主要审批有指标的企业）。在此期间，中国证监会于2000年3月17 日颁布《中国证监会股票发行核准程序》，其中规定“主承销商在报送申请文件前，应对发行人辅导一年，并出具承诺函。”这是中国证监会关于核准制推出的第一个文件，但只明确要求辅导一年，并没有明确报审材料目录。由此可以推断，核准制新股发行最早时间要在2001 年3月17日以后产生。
2001年将是真正实行核准制发行的第一年，随着3月7日的临近，证券市场对核准制的呼声越来越高。前不久的2001年3月6日，中国证监会发布《公开发行证券公司信息披露内容与格式准则第9号———首次公开发行股票申请文件》， 第一次明确核准制新股发行需要报审的材料目录。由此标志核准制新股发行进入实质性操作阶段，第一批核准制新股发行企业以3月17日为第一时间进入冲刺阶段。
新股发行三种监管方式
一般认为新股发行有三种监管方式，即审批制、注册制及核准制。
审批制是我国在证券市场的发展初期，为了维护上市公司的稳定和平衡复杂的社会关系，采用行政计划的方法分配上市指标，由地方政府或部门根据指标推荐企业发行上市的监管制度。证券监管部门凭借行政权力行使实质性审批职能，证券中介机构主要职能是技术指导。
注册制是在市场化程度较高的国家所普遍采用的一种发行监管方式，证券监管部门公布发行上市的必要条件，只要达到所公布条件要求的企业即可发行上市。发行人是否达标的判断由证券中介机构负责，证券监管机构只实施合规性的形式审查。
核准制是介于注册制和审批制的中间形式。一方面取消了政府推荐的指标和额度管理，并引进证券中介机构的责任判断企业是否达标发行上市；另一方面证券监管机构同时对发行上市的合规性和适销性条件进行实质性审查，并有权否定发行上市申请。因此核准制进一步加强了监管力度。
核准制与审批制报送材料比较分析
2001年3月6日，中国证监会发布《公开发行证券公司信息披露内容与格式准则第9号———首次公开发行股票申请文件》， 第一次明确核准制新股发行需要报审的材料目录。通过这份目录可以进一步看出核准制与审批制的不同和变化，甚至可以将其差别进行量化。
1、核准制材料目录减少内容包括（1）取消省级政府及部委的推荐函；（2 ）盈利预测可以不用提供。
取消政府推荐（指标和额度）是新股发行真正核准制的重要标志。因为政府推荐制主要为了照顾国有企业，与市场化相距甚远。取消政府推荐则意味着企业不分所有制一视同仁，民营企业在第一轮上市中虽然落后，但在核准制下优势将得到充分的发挥，甚至后来者居上。
发行人可以不用披露盈利预测意味着进一步推行市场化发行。盈利预测本是预测数字，肯定具有一定的不确定性。本着对投资者负责，如果发行人和中介机构确信盈利预测可以实现，则可以向投资者披露，否则可以不用披露，由投资者自行分析判断，总之不能误导信息。盈利预测的这项改变对新股的定价方式也将产生重大影响，以往的新股定价绝大多数以盈利预测数乘以一定的市盈率得出，不披露盈利预测的新股定价将不得不以市场询价和竞价为主要方式。这是对新股定价的市场化发行推进。
2、 核准制材料目录增加内容包括（1）券商推荐函、券商审查意见、 券商辅导报告；（2）发行人及所有中介机构对发行申请文件真实性、 准确性和完整性的承诺书；（3）律师工作报告；（4）特殊行业监管意见书；（5 ）发行人关于在业务、资产、人员、财务、机构方面的独立情况的说明；（6 ）发行人关于技术含量及技术创新能力的依据；（7）其它关于改制、重组、关联交易、 同业竞争等方面规范要求的更明细资料。
券商推荐、审查和辅导替代政府推荐，构成核准制的前提条件。券商在核准制中的关键作用和地位在此确立，进入证券市场的企业由券商把关和培育，可能更有利于提高证券市场资源配置的有效性。而且从内容上也大大强化了保荐的分量，包括出具审查报告和辅导报告，从一年辅导期开始，券商即对发行人实施培育和改造，可谓知根知底，把关到位。这样才能真正地实施审查和保荐。
发行人和所有中介机构承诺对材料负责，使得中介机构负有连带责任，集体对整个新股发行负责。这样进一步明确和加大证券中介机构的责任，体现核准制下的新股发行监管以中介机构的一线监管为主。这对各证券中介机构的内控机制将带来新的要求和考验。
专门出具律师工作报告和特殊行业监管报告，都是为了进一步强调专业机构对专业问题的判断和监管，表明管理思路的专业化趋势。
股份公司与大股东的独立问题是证券市场的顽疾，因此本次目录中专门强调这点，出具专门的材料说明，同时提供经审查的依据。
对发行人的技术能力专项说明，是为了更加突出核心技术对企业的至关重要性，有利于上市资源向具有核心技术能力的企业配置。
改制和重组是发行人的起源，完善发行人体制必须从源头抓起，做到“根红苗壮”。因此本次目录大大地加强了改制和重组方面的内容披露，而且采取专项说明的方法，难以回避。这样有利于提高上市公司的规范性。
综上所述，核准制报送材料目录明显具有两大特点，一是证券中介机构成为核准制的关键，新股发行主要由中介机构一线判断，其次才是监管机构的二线判断。二是股份公司的规范性仍是审核的重点，而且将规范性审核的重点前移至改制、重组和辅导期间，希望从股份公司成立之初的源头开始规范，并在中介机构辅导（监督）下运行一年。此举有望大大提高上市公司的规范性。
比较内容 审批制 核准制 注册制
指标额度 有 无 无
发行上市标准 有 有 有
主要摊（保）荐人 政府 中介机构 中介机构
对发行实质判断 证监会 中介机构、证监会 中介机构
监管性质 证监会实质性审核 中介机构和证监会 证监会形式审核
分担实质性审核职责 中介机构实质审核
市场化程度 计划体制 逐步市场化 完全市场化
⑻ 发行人首次公开发行股票并在创业板上市需满足哪些条件
请参考《首次公开发行股票并在创业板上市管理办法》（2014年5月14日 证监会令第99号）
第十一条 发行人申请首次公开发行股票应当符合下列条件：
（一）发行人是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算；
（二）最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元；或者最近一年盈利，最近一年营业收入不少于五千万元。净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据；
（三）最近一期末净资产不少于二千万元，且不存在未弥补亏损；
（四）发行后股本总额不少于三千万元。
第十二条 发行人的注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕。发行人的主要资产不存在重大权属纠纷。
第十三条 发行人应当主要经营一种业务，其生产经营活动符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策及环境保护政策。
第十四条 发行人最近两年内主营业务和董事、高级管理人员均没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。
第十五条 发行人的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东所持发行人的股份不存在重大权属纠纷。
第十六条 发行人资产完整，业务及人员、财务、机构独立，具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力。与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不存在同业竞争，以及严重影响公司独立性或者显失公允的关联交易。
第十七条 发行人具有完善的公司治理结构，依法建立健全股东大会、董事会、监事会以及独立董事、董事会秘书、审计委员会制度，相关机构和人员能够依法履行职责。
发行人应当建立健全股东投票计票制度，建立发行人与股东之间的多元化纠纷解决机制，切实保障投资者依法行使收益权、知情权、参与权、监督权、求偿权等股东权利。
第十八条 发行人会计基础工作规范，财务报表的编制和披露符合企业会计准则和相关信息披露规则的规定，在所有重大方面公允地反映了发行人的财务状况、经营成果和现金流量，并由注册会计师出具无保留意见的审计报告。
第十九条 发行人内部控制制度健全且被有效执行，能够合理保证公司运行效率、合法合规和财务报告的可靠性，并由注册会计师出具无保留结论的内部控制鉴证报告。
第二十条 发行人的董事、监事和高级管理人员应当忠实、勤勉，具备法律、行政法规和规章规定的资格，且不存在下列情形：
（一）被中国证监会采取证券市场禁入措施尚在禁入期的；
（二）最近三年内受到中国证监会行政处罚，或者最近一年内受到证券交易所公开谴责的；
（三）因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规被中国证监会立案调查，尚未有明确结论意见的。
第二十一条 发行人及其控股股东、实际控制人最近三年内不存在损害投资者合法权益和社会公共利益的重大违法行为。
发行人及其控股股东、实际控制人最近三年内不存在未经法定机关核准，擅自公开或者变相公开发行证券，或者有关违法行为虽然发生在三年前，但目前仍处于持续状态的情形。
第二十二条 发行人募集资金应当用于主营业务，并有明确的用途。募集资金数额和投资方向应当与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平、管理能力及未来资本支出规划等相适应。